Open-Source Bitcoin-bankers gebyrstrukturer for indgående likviditet

I Lightning Network er indgående likviditet en værdifuld ressource. Galoy Research-teamet opdagede en uregelmæssighed, og forsøgte at rette op på det snublede ind i en hel forretningsmodel. Deres elegante løsning forvandler et problem til dollars, hvilket er bemærkelsesværdigt. Denne sag lyder som en detektivroman. Lad os dykke ind.

Relateret læsning | Lightning Speed: Podcasting 2.0 og dets forhold til Lightning Network

Likviditetsudsving og indgående likviditet

I artiklen "Galoy Research: Selvbalancerende gebyrstrukturer for indgående likviditet”, beskriver virksomheden problemet for derefter at lægge løsningen på os. Galoy er skaberne af Bitcoin Beach Wallet, som Bitcoinist beskrev her. Uregelmæssigheden, som holdet opdagede, var denne:

"Galoys administrerende direktør Nicolas Burtey bemærkede, at onchain hot wallet blev opbrugt af en undergruppe af brugere. Disse brugere sendte konsekvent offchain bitcoin til Bitcoin Beach Wallet kun for at trække det tilbage igen onchain." 

Virksomheden måtte "bruge ubådsswaps for at genopbygge vores onchain-pung og genvinde noget indgående likviditet." Sagen er, "indgående likviditet er en værdifuld ressource på Lightning Network. "Liquidity leechers" brugte Bitcoin Beach Wallet som et billigere alternativ til en tjeneste som Loop fra Lightning Labs."

Hvordan administrerer Loop udgående og indgående likviditet?

Tjenestens officielle hjemmeside beskriver Loops som "den nemmeste måde at administrere indgående og udgående likviditet på Lightning Network". Tjenesten har to sider. På den ene side gør "Loop In det muligt for typiske brugere at "genopfylde" deres Lightning-punge, når midlerne er opbrugt. På den anden side er Loop Out til:

"Sælgere, tjenester og brugere, der primært modtager penge via Lightning, Loop Out fungerer som en bro, der gør det muligt at sende penge ud af Lightning-netværket til "on-chain" destinationer som udvekslingskonti eller kølesystemer."

I stedet for at forsøge at fange de mennesker, der "brugte Bitcoin Beach Wallet som et billigere alternativ til en tjeneste som Loop", udviklede Galoy et produkt til dem.

BTC prisdiagram for 03/16/2022 på Binance | Kilde: BTC/USD på TradingView.com

Et dynamisk gebyr

Tilbage til artiklen begynder eventyret. "Nicolas og Galoys dataforsker José Rojas Echenique satte sig for at diagnosticere problemet og forsøge at finde en passende løsning". Duoen "så først på historiske data for at få en bedre fornemmelse af problemet". Overraskende nok fandt de ud af, at "prisen på indgående likviditet er nogenlunde ens, uanset hvordan du får den."

Her er hvor produktet vises:

"De ledte derefter efter en løsning, der ville opkræve denne nogenlunde ens markedspris på tværs af hele rækken af ​​brugssager - inklusive dem, der bruger Bitcoin Beach Wallet som en loop-out-tjeneste. Resultatet er en dynamisk gebyrstruktur (som beskrevet i rapporten), der opkræver hver bruger et rimeligt beløb baseret på, hvordan de bruger tjenesten."

I stedet for at udelukke "dem, der bruger Bitcoin Beach Wallet som en loop-out-tjeneste", inkluderede virksomheden dem. De satte et prisskilt på tjenesten og holdt den ved at skubbe. Hvordan gør selve rapporten beskrive denne "dynamiske gebyrstruktur"?   

"Fra et brugeroplevelsesperspektiv bytter denne tilgang høje gebyrer for enkelhed. Det tager ikke højde for balanceeffekten af ​​en brugers tidligere eller fremtidige transaktioner, og derfor overpriser brugerne."

"En mere jævn, dynamisk gebyrformel ville tage højde for en brugers tidligere transaktioner og opkræve brugere mindre, hvis deres nuværende transaktion balancerede deres tidligere transaktioner."

Fortsætter forretningsdriften som sædvanlig

Fra et problem til et produkt i tre nemme trin. Tilbage til artiklen udtaler Galoy deres tilgangs værdiforslag: 

"Ved at løse problemet med gebyrer kan Bitcoin-banker og andre Lightning-tjenester fortsætte forretningsdriften som normalt i forhold til at forsøge at opdage og regulere aktører, der bruger deres likviditet til looping."

Relateret læsning | Lynhastighed: Hvad er Lightning Development Initiative?

Og for at lukke det op, opsummerer virksomheden produktets fordele. "Resultatet? En automatiseret løsning til Bitcoin-banker, en god brugeroplevelse for slutbrugere og de rigtige gebyrer for alle."

Udvalgt billede af Jason Dent on Unsplash  | Diagrammer af TradingView