Kan kryptoderivater slå volatilitetsfælden?

2020'erne har ikke været en stabil tid for markederne. Da volatilitet ikke var et problem, var der lange udløb af pandemi-inducerede virksomhedsnedlukninger, der anrettede kaos på forbrugernes indkomst. Selv dem, der ønskede at investere, manglede en almindelig indkomst og kunne derfor ikke gøre det. Så ankom forsyningskædekrisen sammen med stigende inflation. Siden begyndelsen af ​​2022 har både voldsom inflation og prisvolatilitet på markederne taget deres vejafgift på hverdagens handlende og investorer. Selvom det er næsten umuligt at bekæmpe inflationen, hvordan overvinder handelsentusiaster strabadserne i de ustabile, ustabile priser på deres yndlingsmarkeder?

En måde, hvorpå kryptohandlere håndterer den almindelige trussel om store prisudsving, er ved at bruge derivater. Desværre antager alt for mange, at brug af kryptoderivater er en meget kompleks affære, der kommer med høje omkostninger og usædvanlige risikoniveauer. Tværtimod kan brugen af ​​disse unikke instrumenter være en effektiv måde at reducere risikoen på, spare penge og undgå de mange problemer, der følger med den daglige prisvolatilitet. Ud over den taktiske brug af derivater skal handlende vide om fordele og ulemper af aktivgruppen. Heldigvis er der andre strategier, der fungerer godt sammen med derivater for at minimere virkningerne af store prisudsving. De omfatter handel med kryptoindeks, diversificering inden for kryptovalutakategorien og effektivt porteføljedesign. Følgende detaljer kan tjene som udgangspunkt.

Hvad de er

Den evige bitcoin-futureskontrakt er langt det øverste medlem af kategorien. Priserne er sat til at være de samme som bitcoins, men ejerne af kontrakterne foretager en daglig afregning af gevinster og tab, og de behøver aldrig at købe nogen bitcoin. Børser giver en kreditgaranti, tilbyder høj gearing og likviditet og ekstremt lave bid-ask spreads. Sidstnævnte er en frygt for mange mennesker, der ellers ville involvere sig på markedspladsen.

Fordele og ulemper

Kryptoderivater kommer med meget lave spreads og er usædvanligt flydende. Det er de to mest attraktive aspekter, sammen med det faktum, at der ikke er nogen modpartsrisiko. Derudover kommer de med høj gearing, er let at sælge kort, og indehavere behøver ikke at eje fysiske aktiver eller virtuelle mønter. Kort sagt kommer de med mange af de samme fordele som aktiederivater. På den negative side finder nogle disse unikke instrumenter svære at forstå og undgår dem dermed. I de finansielle medier fokuserer det meste af reportagen på ting som de daglige prisændringer på bitcoin og de almindelige risici forbundet med at holde enhver krypto i en portefølje.

Brug af indekser til at dæmpe prisudsving

Krypto-indekser fungerer meget som deres modparter på aktiemarkederne. Børser og forhandlere sammensætter kurve eller grupper af krypto, der har forskellige profiler. Nogle er majors, som bitcoin eller ethereum, mens andre er mindreårige eller ikke særligt velkendte problemer. Nogle indeksproducenter forsøger at designe lister, der omfatter hundredvis af mønter i alle underkategorier. Køb af aktier i et indeks kan være en effektiv måde at opnå eksponering for en given gruppe af instrumenter uden at afsætte en stor del af kapitalen til kun et eller to. I årtier har værdipapirhandlere henvendt sig til de store børsindekser, som DAX og DOW, for at slå hakkende markeder, mens de har opnået eksponering mod en stor sektor af økonomien.

Det samme gælder for kryptoindekser, hvor det mest populære er Crypto-10, som sporer top 10 mønter. Det er en ideel måde for folk at spille de store mønter uden at binde deres kapital til individuelle spørgsmål. At købe ind i et indeks er en måde at eje en andel i en række forskellige mønter. Nogle investeringsentusiaster foretrækker dog at købe omkring et dusin eller deromkring mønter direkte og opbevare dem i online eller offline tegnebøger.

Smart porteføljestrukturering

Det er ikke nok at købe bredt inden for en enkelt aktivklasse som krypto. Investeringsentusiaster skal være opmærksomme på hvordan hele deres portefølje er sat op. Indeholder det for mange aktier, råvarer, ETF'er (børshandlede fonde), ædle metaller eller kontanter? Uanset hvor mange møntudstedelser du ejer, eller hvor diversificerede dine beholdninger af kryptovalutaer er, er det bydende nødvendigt at stræbe efter en afbalanceret portefølje. For de fleste betyder det at have en række værdifulde aktiver, hvoraf nogle tilbyder en sikring mod inflation og andre, der kan bringe solide, langsigtede afkast til pension eller målrettet opsparing. Gå aldrig ud fra, at bare fordi du ejer 10 forskellige altcoins, er dine investeringer sikre. Bredt ejerskab af flere typer værdipapirer er den bedste måde at afskrække virkningerne af store kursudsving og ustabile markeder.