'Jeg vågner bare og græder': Voyager- og Celsius-konkurser har ødelagt nogle kryptoinvestorers tillid til centraliserede platforme

I november investerede Ruiz omkring $33,000 i krypto på Voyager-platformen. Hans besiddelser, herunder mere end 11,110 Cardano
ADAUSD,
+ 4.93%
og 360,000 Terra Luna Classic
LUNAUSD,
2.04
blandt andre er i dag omkring $5,000 værd, da kryptopriserne er dykket. Nu er det uklart, om Ruiz nogensinde vil få sine mønter tilbage.  

"Nogle gange vil man købe mønter som Shiba Inu
SHIBUSD,
3.52,
du ønsker at købe Dogecoin
DOGEUSD,
+ 3.41%,
folk siger til dig, 'nej, nej, køb det ikke, det er dårlige produkter, og du kan miste pengene.' Men så stolede du på disse udvekslinger. Du mistede ikke kun én mønt, men alle pengene der,” sagde Ruiz i et interview med MarketWatch.

Voyager sagde, at den havde tilmeldt sig mere end 3.5 millioner brugere pr. 31. marts ved at tilbyde høje renter, der nåede op til 12 % på deres kryptoindskud og forbinde kunder med kryptobørser og market makers til handel. Det samarbejdede også med Mastercard på et betalingskort støttet af stablecoin USDC, der gav belønninger på op til 9% årligt. Men kryptomægleren sank ned i sumpen, efter at det sagde Three Arrows Capital, en Singapore-baseret hedgefond for digitale aktiver, som for nylig blev beordret til at likvidere af en domstol på De Britiske Jomfruøer, misligholdt over 650 millioner dollars i lån til virksomheden. 

Med sammenbruddet af kryptovalutaer er flere virksomheder, som Voyager og Celsius Network, der dukkede op i løbet af go-go-årene for at tilbyde digital valuta-investorer let regulerede finansielle og banktjenester kollapset. Da bitcoin har handlet 70 % lavere fra sin rekordhøje værdi, og mindre mønter er væltet endnu mere, stoppede kryptoudlåner Celsius, som sagde, at de havde mere end 1.7 millioner kunder, alle kundehævninger i juni og indgav en konkursbeskyttelse onsdag. Nu står Celsius-kunder over for at være usikrede kreditorer i den føderale konkursdomstol i New York. Digital aktivudveksling CoinFlex har også sat kundehævninger på pause. Disse fiaskoer har rystet investorernes tillid til mange virksomheder, der understøtter en begyndende industri, der har tiltrukket enorme kapitaltilstrømninger. 

Hør fra: Mike Novogratz på Bedste nye ideer i Money Festival den 21. september og 22. september i New York. Galaxy Digital CEO har ideer om at navigere i kryptovinteren.

Ruiz, som også investerede i Terra's Luna Classic, tidligere kendt som Luna, følte sig mere knust over Voyagers konkurs for nylig end i maj, da han så Luna dykke ned til tæt på nul fra mere end $80 på en uge. Terras kollaps var et stort slag, men "ikke alt var tabt, og jeg vidste, at jeg var nødt til at påtage mig risikoen," sagde Ruiz. "Jeg har andre solide projekter på lang sigt." Ruiz, der siger, at hans portefølje er delt mellem aktier og krypto, mener, at priserne på nogle digitale valutaer i sidste ende vil stige.

Det er én ting at stå over for tab fra et token, men en anden ting er at se en centraliseret platform begrænse adgangen til al hans krypto, der er på den, sagde Ruiz. I Voyager-sagen, "vidste jeg ikke engang, hvordan jeg skulle fortælle det til min kone," sagde Ruiz. "Hun ved det stadig ikke."

Ruiz har nu mistet troen på mange cryptocurrency-institutioner. "Jeg planlægger ikke at bruge udvekslinger længere," sagde Ruiz. "Hvis jeg gør det, vil jeg bare købe for eksempel $1,000 eller deromkring bitcoin og så med det samme prøve at overføre tilbage til en anden tegnebog, som jeg vil beholde mine penge der."

I Orlando, Fla., er en anden 40-årig Voyager-kunde nået frem til en lignende konklusion. Investoren, der arbejder med informationssikkerhed, fortalte MarketWatch, at han håber at kunne overføre al sin krypto til et offline lagerkøretøj eller en kold pung, hvis det nogensinde lykkes ham at hente sine penge låst på Voyager-platformen. Investoren bad om at forblive anonym, fordi han er bekymret over konsekvenserne og sagde, at Voyager "er et selskab, som jeg ikke længere stoler på. Jeg ved ikke, hvad de ville gøre."  

Investoren har mere end $114,000 i bitcoin
BTCUSD,
+ 5.04%,
ether
ETHUSD,
+ 10.75%
og stablecoin USDC
USDCUSD,

indsat hos Voyager, omkring 80 % af hans families livsopsparing. Den 1. juli, da han modtog en e-mail fra Voyager om, at firmaet havde stoppet brugertilbagetrækninger, "brød mit hjerte."

"Jeg følte, at en smerte gik gennem min krop. Jeg vidste ikke, hvad jeg skulle sige. Jeg mener, når jeg tænker over det, så var det det værste, der nogensinde er sket," sagde investoren. “Helt ærligt, nogle gange om natten vågner jeg bare og græder. Fordi det er så vantro for mig. Som om det er én ting, at du køber et aktiv, og aktivet falder. Det vil måske komme op en dag, og vi har stadig adgang til det, ikke?”

Faktisk, tilbage i marts 2021, var valget af at investere med Voyager en "meget forsigtig" beslutning, ifølge investoren, efter at han sammenlignede flere forskellige platforme og lavede research om deres ledelsesteams. Voyager var et børsnoteret selskab noteret på Toronto Stock Exchange, og investoren var i stand til at finde en masse af sine finansielle oplysninger ved at læse sine værdipapirer. "De var meget opløsningsmiddel," tænkte han. "Forholdene var gode. De havde en god forretning. Jeg så også på deres forretningsmodel og væksten i kundebasen,” sagde investoren. I mellemtiden var platformen "meget intuitiv, meget nem" at bruge. Det markedsførte også, at alle indskud i amerikanske dollar var forsikret af Federal Deposit Insurance Corporation, det amerikanske regeringsorgan, der støtter indskydere i amerikanske banker, hvilket var en stor appel. Voyager havde et partnerskab med Metropolitan Commercial Bank, en samfundsbank i New York.

Voyager forsikrede for nylig investorer om, at deres indskud i amerikanske dollar vil blive returneret fuldt ud efter afslutningen af ​​en "afstemnings- og bedrageriforebyggelsesproces." Brugere, der har kryptoaktiver på platformen, vil dog i stedet modtage en kombination af noget af deres krypto, provenuet fra enhver Three Arrows-gendannelse, fælles aktier i det nyligt reorganiserede selskab og Voyagers egne tokens VGX, ifølge virksomhedens omstruktureringsplan, som er med forbehold for ændringer og kræver domstolens godkendelse. 

Alligevel, "hvem vil have disse nyttemærker til virksomheden, der har mistet al tillid?" spurgte investoren. "Hvis de nogensinde kommer op igen...hvem kommer og gør forretninger med disse mennesker?" Selskabets aktier var lige så utiltalende for ham. "Jeg vil bare have min rektor tilbage. Jeg er villig til at give afkald på enhver interesse, de giver mig.”

Repræsentanter hos Voyager reagerede ikke på anmodninger om kommentarer.

På mange, hvis ikke de fleste kryptobørser, er kundemidler samlet og ikke adskilt, ifølge Daniel Saval, partner hos advokatfirmaet Kobre & Kim. I tilfælde af en konkursbegæring bliver spørgsmålet vigtigt for at afgøre, om kunder vil blive behandlet som usikrede kreditorer. Hvis en kunde "ikke er i stand til at vise, at de har kontrol over deres konti, at de faktisk er i stand til at identificere eller spore deres specifikke kryptoaktiver, så vil disse aktiver højst sandsynligt blive betragtet som ejendom af konkursboet," ifølge Saval . Det betyder, at kunderne vil dele puljen af ​​aktiver med alle andre kreditorer i stedet for at kræve, hvad der var på deres konti, sagde Saval.

I maj, Coinbase COIN, den største USA-baserede kryptobørs, tilføjede sprog til sin værdipapirer som sagde i en konkurssituation "de kryptoaktiver, vi holder i varetægt på vegne af vores kunder, kan blive genstand for konkursbehandling, og sådanne kunder kan blive behandlet som vores almindelige usikrede kreditorer." Celsius Networks konkursanmeldelse onsdag i den føderale domstol i New York betyder, at dets kunder står over for at blive usikrede kreditorer i den sag, med begrænsede krav kun til det generelle konkursbo og ikke deres specifikke konti.

Maxwell McIntyre, en 39-årig, der arbejder for det amerikanske forsvarsministerium i Japan, har omkring $14,000 hos Voyager. De fleste af midlerne er i amerikanske dollars, takket være hans beslutning om at konvertere det meste af hans USDC på platformen til dollars den 20. juni, et par uger efter Celsius stoppede udbetalinger.

McIntyre tror på, at han vil få de amerikanske dollarindskud tilbage, men hvad angår krypto, "forventer jeg stort set, at det er tabt på dette tidspunkt," sagde McIntyre.

Samlet set føler han, at "vi er blevet løjet for en del om alt dette."

"For blot et par uger siden fik vi at vide, at al vores kapital er fantastisk. De har masser af kapital, og de låner ikke ud til nogen risikable decentraliserede finansieringsudlånere,” sagde McIntyre. Han havde det også dårligt med, at han engang anbefalede Voyager til sin mor, sin kone og sine børn. Han hjalp endda sin kone med at oprette en konto, som er beregnet til at blive givet til deres børn - den har omkring 4,360 $ på den.

Ikke desto mindre sagde McIntyre, at hans syn på kryptovalutaer "ikke har ændret sig en smule." Han mener, at krypto kunne være et "meget kraftfuldt finansielt værktøj" med potentiale til at løse nogle verdensproblemer.

Men han har ikke længere den samme tillid til centraliserede platforme. "Jeg har bestemt ikke tænkt mig at holde det på en børs bare for at tjene den ekstra lille smule af interesse, når det er meget muligt, jeg kan miste det," sagde McIntyre.