1 REIT, du ville ønske, du købte i oktober 2022

Aktiemarkedet vælter af presset fra en potentiel global recession, og centralbanker verden over er ved at forberede sig på de mest aggressive rentestigninger i historien.

FN advarede for nylig om, at verden er "på kanten af ​​en recession", som sandsynligvis vil være værre end den pandemi-drevne recession i 2020 eller den globale finanskrise i 2008.

Forståeligt nok har amerikanske aktier fået et hit, hvor S&P 500-indekset registrerer den værste månedlige udvikling i september siden marts 2020.

Robust ejendomsmægler

Selvom ejendomspriserne er faldet betydeligt fra deres top, er de væsentligt højere end 2021-niveauerne. På trods af de påfaldende høje realkreditrenter er boligpriserne i august ca. 13.5 % højere end niveauerne i august 2021, ifølge en rapport fra CoreLogic Inc. Derudover udtalte ejendomssoftwareplatformen Black Knight, at boligpriserne i 97 af de 100 største De amerikanske markeder er 40 % højere end det præpandemiske niveau.

Investering i fast ejendom kan beskytte din portefølje mod øget volatilitet. Mens investering direkte i fast ejendom kan være udfordrende på grund af skyhøje realkreditrenter, ejendomsinvesteringer (REIT) er klar til at generere et betydeligt afkast af investeringen. REIT'er er forpligtet til at udlodde mindst 90 % af deres skattepligtige indtjening som udbytte til aktionærerne, og derved sikre en stabil indtægtsstrøm for investorerne.

Realty Income Corp. (NYSE: O): Den månedlige udbyttebeholdning

Populære REIT'er har været i stand til at levere stabile afkast til aktionærerne i løbet af det seneste år - på trods af den makroøkonomiske modvind. Med en markedsværdi på 35.86 milliarder USD er Realty Income en af ​​de største USA-baserede REIT'er. Det ejer mere end 11,400 ejendomme i USA, Puerto Rico, Spanien og Storbritannien. Det er en bestanddel af benchmark S&P 500-indekset samt S&P Dividend Aristocrats-indekset.

Selskabet har hævet sit udbytte 117 gange siden dets første børsnotering (IPO) på New York Stock Exchange i 1994, og opfylder de 25 årlige udbytteforhøjelser for at blive inkluderet i det meget eftertragtede S&P Dividend Aristocrats-indeks.

Historien fortsætter

Realty Income har udbetalt 628 på hinanden følgende månedlige udbytter siden 1994. Desuden er dets samlede afkast steget med en sammensat årlig vækstrate (CAGR) på 15.1% over de seneste 28 år. Hvis du havde investeret $10,000 under børsnoteringen tilbage i 1994, ville dit samlede investeringsafkast (forudsat at du geninvesterede udbytte) have været højere end $500,000 i dag!

Årligt udbetaler Realty Income aktien $2.98 i udbytte, hvilket giver imponerende 5.13%. Dets fremadrettede afkast af midler fra drift (AFFO) er på 6.96 %. Selskabet hævede sit månedlige udbytte med 5.1 % år-over-år i juni 2022. Ydermere udloddede Realty Income omkring 76.5 % af sin AFFO i løbet af regnskabsåret 2022 andet kvartal, der sluttede i juni.

Stærk økonomi

På trods af den ustabile makroøkonomiske baggrund er Realty Income fortsat med at erhverve ejendomme internationalt. I første halvdel af 2022 investerede virksomheden mere end 3.2 milliarder dollars i high-end fast ejendom på tværs af USA og internationalt. Faktisk hævede Realty Income i sidste kvartal sin opkøbsvejledning til over 6 milliarder USD for regnskabsåret 2022.

"Vores resultater for andet kvartal demonstrerer stabiliteten i vores forretning og det fortsatte momentum i vores globale investeringspipeline," sagde Realty Income President og CEO Sumit Roy.

Realty Incomes ejendomsportefølje er forblevet stærk på trods af markedsudsvingene, da dens belægningsprocent lå på 98.6 % ved udgangen af ​​regnskabsårets andet kvartal – den højeste i 10 år. Dette markerer en stigning på 40 basispoint i porteføljebelægningsprocenten fra år til år. Virksomheden forlod også regnskabsåret 2022 andet kvartal med en 105.6 % genindvindingsrate ved frigivelsesaktivitet, hvilket afspejler dets stærke markedsposition.

Robust vækst forude

Realty Income har fokuseret på at udvide sin oversøiske portefølje i et stykke tid. Til det formål hævede virksomheden for nylig sin multivaluta revolverende kreditlinje til 4.25 milliarder dollars og sit kommercielle papirprogram til 3 milliarder dollars.

Dette følger efter virksomhedens opkøb af VEREIT Inc. i december sidste år, og konsoliderer sin position som en førende nettoleasing REIT.

"Med afslutningen af ​​VEREIT-fusionen tror vi, at vores størrelse, skala og diversificering yderligere vil forbedre mange af vores konkurrencefordele, accelerere vores investeringsaktiviteter og øge aktionærværdien i de kommende år," sagde Roy i en pressemeddelelse.

Udover forventet uorganisk vækst omstrukturerer Realty Income også sin eksisterende portefølje for at øge lejeindtægterne. I første halvår af 2022 hævede selskabet sin årlige nye leje ved genudlejning med 5.8 %.

Bottom Line

Med en potentiel recession, der banker på døren, er stabil udbytteindkomst blevet en af ​​prioriteterne for både detail- og institutionelle investorer. Den månedlige udbytteaktie kan være en af ​​de bedste REIT'er at investere i denne måned, da markedsbaggrunden bliver mere dyster. Dens historiske præstation og stærke balance skulle gøre det muligt for den at modstå en økonomisk afmatning med lethed.

Læs næste: Denne lidet kendte REIT giver tocifrede afkast på et bjørnemarked: Hvordan?

Se mere fra Benzinga

Gå ikke glip af advarsler i realtid om dine aktier – deltag Benzinga Pro gratis! Prøv værktøjet, der hjælper dig med at investere smartere, hurtigere og bedre.

© 2022 Benzinga.com. Benzinga giver ikke investeringsrådgivning. Alle rettigheder forbeholdes.