Yderligere skatter på kvalificerede planer Definition

Hvad er formular 5329: Yderligere skatter på kvalificerede planer (inklusive IRA'er) og andre skattebegunstigede konti?

Formular 5329, med titlen "Yderligere skatter på kvalificerede pensionsordninger (inklusive IRA'er) og andre skattebegunstigede konti," indgives, når en person med en pensionsordning eller uddannelsesopsparingskonto (ESA) skal angive, om de skylder Internal Revenue Service (IRS) 10 % tidlig fordeling eller en anden straf.

Formular 5329 er tilgængelig på IRS hjemmeside.

Hvem kan indgive formular 5329?

I de fleste tilfælde er den eneste måde at få den rette skattemæssige behandling af din indkomst, herunder indkomst du modtager som en fordeling fra din pensionsordning eller uddannelsesopsparingskonto (ESA), er ved at indsende de korrekte formularer. Faktisk kan undladelse af at indsende den passende formular resultere i at betale mere skat, end du skylder, eller på grund af IRS en punktafgiftsstraf, som du er fritaget for. Følgende er transaktioner, der kan kræve indgivelse af formular 5329.

Tidlige distributioner

En person, der modtager en udlodning fra deres pensionskonto, før han fylder 59½, skylder IRS en tidlig uddelingsbøde (ekstra skat) på 10 % af det uddelte beløb, medmindre en undtagelse gælder.

Generelt vil udstederen (IRA- eller ESA-depotbanken eller kvalificeret planadministrator) angive på Formular 1099-R (bruges til kvalificerede planer og IRA'er) eller Formular 1099-Q (anvendes til uddannelsesopsparingskonti og 529 ordninger), om det udloddede beløb er fritaget for tidlig uddelingsbod. Hvis der gælder en undtagelse fra bøden for tidlig distribution, skal udstederen notere det i boks 7 i formular 1099-R.

Nogle gange kan udstederen af ​​forskellige årsager ikke angive den korrekte på formularen. Lad os for eksempel sige, at en person modtog distributioner via en væsentligt lige periodisk betaling (SEPP) program fra IRA. Men i stedet for at bruge kode 2 i rubrik 7 i formular 1099-R, brugte udstederen kode 1, hvilket betyder, at der ikke gælder nogen undtagelse. Dette kan få IRS til at tro, at det beløb, der er rapporteret på formular 1099-R, ikke er en del af SEPP.

Det ser derfor ud til, at personen har overtrådt SEPP-programmet og nu skylder IRS-bøder plus renter på alle tidligere udlodninger, der fandt sted som en del af SEPP. Heldigvis er den enkelte i stand til at rette denne fejl ved at indsende formular 5329.

Det følgende er nogle af de andre omstændigheder, der kræver den enkelte skatteyder for at indsende formular 5329:

• Individet modtager en fordeling fra pensionsordningen, der opfylder en undtagelse fra den tidlige fordeling, men undtagelsen er ikke angivet på formular 1099-R. Personen skal udfylde del l af formular 5329.
• Den enkelte modtager en fordeling fra sin pensionskonto, der ikke opfylder nogen undtagelse fra straffen. Udstederen angiver dog fejlagtigt, at der gælder en undtagelse. Personen skal udfylde del l af formular 5329.
• Den enkelte modtager en udlodning fra en uddannelsesopsparing (ESA). Beløbet blev dog ikke brugt til støtteberettigede uddannelsesudgifter, og den enkelte opfylder ikke en undtagelse fra førtidsfordelingsbøden. Den enkelte skal udfylde del II af formular 5329.

Særlige overvejelser ved indgivelse af formular 5329

Tidlige tilbagetrækninger og CARES-loven

Passagen af Coronavirus Aid, Relief and Economic Security (CARES) Act i marts 2020 tillod tidlige udbetalinger fra 401(k) og individuelle pensionskonti (IRA) straffrit. Disse nødlidende hævninger kunne tages, hvis kontohaveren var berørt af COVID-19-pandemien. Det beløb, der kunne hæves straffrit, var op til $100,000. Bøden for tidlig tilbagetrækning kom dog tilbage i 2021, og indkomst ved hævninger tæller igen som indkomst for skatteåret 2021 og frem.

Overskydende bidragsstraf

En person kan bidrage med det mindste af 100 % af den berettigede kompensation eller 6,000 USD (7,000 USD, hvis du er mindst 50 år ved årets udgang) til en IRA for 2022. Disse grænser stiger i 2023 til henholdsvis 6,500 USD og 7,500 USD. For ESA'er er bidraget begrænset til $2,000 pr. år for hver modtager (ESA-ejer).

Bidrag, der overstiger disse beløb, skal fjernes fra kontoen inden for skatteangivelsesfristen (plus forlængelser) for IRA'er og senest den 1. juni det følgende år for ESA'er. Et beløb, der ikke er fjernet inden denne frist, kan være underlagt en 6 % punktafgift for hvert år det overskydende beløb står på kontoen.

Den relevante sektion af formular 5329 bestemmes af kontotypen: for traditionelle IRA'er skal del III udfyldes; for Roth IRA'er, del IV; og for ESA'er bør del V udfyldes.

Punktafgiften på 6 % kan også gælde for ikke-kvalificerede rollovers, ikke-kvalificerede overførsler og selvrisiko September bidrag, medmindre de er det rettes rettidigt.

Overskydende akkumulationsstraf

En pensionskonto ejer skal begynde at tage påkrævet minimum distribution (RMD) beløb fra deres pensionskonto inden den krævede begyndelsesdato og for hvert efterfølgende år.

Fra og med 2020 er den seneste alder for RMD'er 72 år. Før 2020 var den 70½ år gammel. Pensionisten skal derefter hæve RMD-beløbet hvert efterfølgende år baseret på den aktuelle RMD-beregning.

Undladelse af at fjerne RMD-beløbet vil resultere i, at den enkelte skylder IRS en overskydende akkumuleringsstraf, hvilket er 50 % af det nødvendige beløb opfylde RMD-kravet.

For eksempel, hvis din RMD fra din traditionelle IRA beregnes til at være $5,000 for året, og du kun uddeler $2,000 inden fristen, skylder du IRS en $1,500 overskydende akkumuleringsbod, hvilket er 50% af de $3,000, du undlod at distribuere.

Du skal derefter udfylde del IX af formular 5329 for at erklære straffen. Denne regel gælder for traditionelle, SEP og ENKELE IRAS, kvalificerede planer, 403(b) planer, og berettiget 457 planer.

Betaling af bøder og indgivelse af formularer

Din IRA-forvalter eller plan administrator er ude af stand til at betale bøden på dine vegne. Derfor bør du, når du indsender en distributionsanmodning, vælge kun at få tilbageholdt beløb til føderal og statslig skat, hvis det er relevant. Sanktioner skal betales direkte til IRS og er normalt inkluderet på din selvangivelse eller gældende skatteformularer.

Disse formularer skal indsendes inden den enkeltes forfaldsdato for indgivelse af selvangivelse, inklusive forlængelser. Hvis formularen indgives for et tidligere skatteår, skal den formular, der gælder for det pågældende skatteår, anvendes. Manglende brug af formularen for det gældende skatteår kan medføre, at bøden pålægges det forkerte år.

Korrekt udfyldelse og arkivering af alle gældende formularer er en vigtig del af skatteansøgningsprocessen. Enkeltpersoner bør rådføre sig med deres skatteekspert for at få hjælp til at udfylde og indsende de relevante formularer.

Du ønsker ikke at betale IRS flere skatter eller bøder, end du skylder, og du ønsker heller ikke, at IRS skal fastslå, at du undlod at betale bøder, hvilket betyder, at du skal betale renter af det beløb, du skylder.

The Bottom Line

At forstå, hvornår du skal indsende formular 5329, er et kritisk skridt for at sikre, at du opfylder dine skattemæssige forpligtelser. Sørg for at læse instruktionerne og kontakt din skatteprofessionelle med alle spørgsmål, du har om indgivelse af formularen.