Efterhånden som CES 2023 nærmer sig sin afslutning, blev meget af opmærksomheden i chipverdenen rost af virksomheder som Advanced Micro Devices Inc. og Nvidia Corp., men en lavere profil chipproducent ser ud til at være bedre positioneret ved at komme ud af konventionen.
Morgan Stanley-analytiker Joseph Moore sagde, at der stadig er meget forsigtighed omkring den samlede efterspørgsel efter chip, især med blødhed i Kina, men biler ser ud til at være et af de stærke temaer i CES 2023, sagde han.
"De områder, der har været svage, forbliver noget svagere - især hukommelse, semi cap og generelt pc- og cloud-opbygninger - mens de markeder, der har været stærke (såsom bilindustrien og industri) forbliver stærke, men med leveringstider, der klart begynder at normalisere sig, hvilket peger sandsynligvis på et langsigtet indtægtspres, især i en svagere økonomi,” sagde Moore.
"Alligevel forbliver de langsigtede temaer positive, især for biler (som i stigende grad er i fokus for CES), omkring temaer som EV'er, ADAS og autonome."
Sådan var det, da Nvidia Corp.
NVDA,
sagde det på tirsdag det var et samarbejde med Hon Hai Technology Group
2317,
, eller Foxconn, bedst kendt for at være producenten af Apple Inc.'s
AAPL,
iPhone, for at lave elektriske køretøjer, der bruger Nvidias Drive Orin-chips og sensorer, og bringe sin GeForce Now-streaming-videospiltjeneste til biler fremstillet af Hyundai Motor Group
005380,
BYD
1211,
og den svenske elbilproducent Polestar.
"Vi mener generelt, at Nvidia-tal sandsynligvis er OK herfra, selvom der var en vis forsigtighed med at sælge igennem i Kina til spil, og en klar bevidsthed om, at selvom virksomhedens position inden for cloud er meget god, fører presset i skybudgetterne til noget lavere synlighed," sagde Moore. "Men vi vil sige, at vi generelt tror, at de er forbi det værste pres i deres forretning, i modsætning til de fleste af halvledergruppen, hvor der stadig er sandsynlige talnedskæringer forude."
I mellemtiden har Advanced Micro Devices Inc.
AMD,
brugte CES keynote til introducerer Instinct MI300-chippen som "verdens første datacenter integrerede CPU + GPU." kombineret centralbehandlingsenhed og grafisk behandlingsenhed beregnet til AI-inferens, den månederlange proces, hvor datacentre bruger millioner af dollars om året på elektricitet til at træne og udvikle kunstig intelligens. AMDs administrerende direktør og formand, Lisa Su, sagde, at MI300 kan reducere den tid, det tager for en inferensmodelleringsproces fra måneder til uger.
Men en chipproducent, der ikke får megen opmærksomhed, så ud til at dukke op fra CES, der var bedst positioneret for året: ON Semiconductor Corp.
PÅ,
som fokuserer på elektriske køretøjer og avancerede førerassistentsystemer som primære vækstdrivere, der udnytter sin gamle position inden for autochips.
"Mest bemærkelsesværdigt forbliver virksomhedens skub i [Silicon Carbide] på sporet, og forventer stadig at forlade året med en run-rate, hvor størstedelen af de krystal, der driver forretningen, er internt indkøbt," sagde Moore. "Virksomheden er fortsat overbevist om, at efterspørgslen inden for elbiler langt vil overstige udbuddet i lang tid og har derfor flyttet deres fokus over til eksekvering på produktionssiden."
Citi Research-analytiker Christopher Danley roste ON som værende den mest bullish chipproducent af CES 2023.
"ON er fortsat på vej til at tredoble siliciumcarbid-omsætningen år efter år fra omkring $300 millioner i 2022 til $1.0 milliarder i 2023," sagde Danley. "Selskabet oplyste, at det er udsolgt til 2023."
Men til side sagde Danley, at alle på CES er "nervøse" over "revner" i datacenterefterspørgsel, "og det burde de være."
"Der var en tone af nervøsitet på datacentrets udsigter, hvor mange ledere og investorer var forsigtige og talte om 'usikkerhed' i datacenterudsigter fra både hyperscalere og virksomhedskunder," sagde Danley. "Vi fortsætter med at tro på, at datacenterkorrektion vil ske givet et væld af datapunkter og førende indikatorer."
Tilbage i begyndelsen af december sagde Danley, at hans checks "antyder, at ordrerater fra slutmarkedet for datacenter er ved at falme med nedadgående sider fra slutmarkedet for virksomheder (omkring 40 % af slutmarkedet for datacentre) og Facebook," som ejes af moderselskabet Meta Platforme Inc.
META,
"Vi forventer fortsat en korrektion i slutmarkedet for datacentre i 1. halvår 23," sagde Danley.
Når det er sagt, sagde Danley, at hans topvalg var og fortsætter med at tro, at en korrektion er uundgåelig. Vi forbliver forsigtige i semifinalerne, indtil alle slutmarkeder og virksomheder retter sig, og vores bedste valg forbliver chipproducenten Analog Devices Inc.
ADI,
Tilbage til biler: Ambarella Inc.
AMBA,
torsdag sagde Ambarella, at det samarbejdede med Continental AG
CON,
at udvikle hardware og software til assisteret kørsel ved hjælp af AI med det ultimative mål om et autonomt køresystem. Virksomhederne håber at have systemer i produktion i 2026.
Moore sagde, at Ambarellas teknologi "fortsætter med at imponere", og sagde, at Continental-partnerskabet vil give softwareindtægter, der er delt, men hvor den største del går til Continental.
Ved CES 2023 "viser virksomhederne en fuld L2+ ADAS-implementering for et 10-kamerasystem, der kører på en enkelt chip, som pr. AMBA kun brugte 8% af chippens beregningsværdi."
Kilde: https://www.marketwatch.com/story/ces-2023-amd-nvidia-auto-applications-get-the-hype-but-analysts-say-this-one-chip-maker-ruled-11673040821? siteid=yhoof2&yptr=yahoo