Giver det nogensinde mening at udnævne en bank som tillidsmand for din tillid?

En trust er en glimrende måde at give rigdom på, men udbetaling af penge til dine modtagere afhænger af en afgørende part: administrator. Din administrators økonomiske viden, skøn og ansvarlighed vil påvirke, hvordan en trust påvirker begunstigede. Disse pligter kan være overvældende for én person at styre, især hvis de er et familiemedlem. Heldigvis kan en trust have en institutionel administrator, såsom en bank, der fører tilsyn med en administrators handlinger på din trust.

Overvej for at få hjælp til at skabe og administrere en tillid samarbejde med en finansiel rådgiver.

Hvad er en tillidsmand?

A administrator er en enhed, der forvalter formue, aktiver eller ejendom på vegne af ejeren af ​​boet. Ejeren, også kaldet tillidsmand, udpeger en kurator til at handle i administratorens bedste. En administrator har normalt tillidsstatus, hvilket betyder, at loven pålægger dem at administrere tillid til gavn for dem, der er nævnt i trusten.

En tillidsmands ansvar

Håndtering af en trust eller ejendom er en mangefacetteret opgave. Som følge heraf har administratorer følgende ansvar:

Nøjagtig dokumentation

Trustees skal logge trustens aktivitet, herunder hævninger, udgifter og indtægter. Derudover skal de sikre, at aktiviteten følger trustens påbud. For eksempel kan begunstigede kun have adgang til trustens indkomst og ikke hovedstolen.

Derudover administrerer administratoren aktiverne i henhold til statens love, som er forskellige på tværs af landet. Som følge heraf skal administratoren sandsynligvis være velbevandret i tillidsregler for flere stater.

Trustees administrerer også arkiveringen af ​​trustens selvangivelser. Konkret skal selvangivelserne være til tiden og skyldig skat betales omgående. Husk, at IRS kan revidere en trust, så det er op til administratoren at sikre, at trusten overholder skattelovgivningen.

Udbetalinger til støttemodtagere

Trustees udfylder pengeanmodninger fra modtagere, hvilket betyder, at de bestemmer, hvor mange penge modtagere modtager og hvornår. Disse beslutninger involverer en afvejning af nutidens behov mod fremtidige omstændigheder. Fordi administratorer har bemyndigelse til at tilbageholde penge fra modtagere, er deres følelse af retfærdighed og praktisk gennemførlighed afgørende.

Historien fortsætter

Lad os f.eks. sige, at en trust har to søstre som begunstigede. Den ældre søster vil have, at administratoren sælger nogle aktier i trusten for at finansiere hendes ambition om at finansiere hendes startup. I mellemtiden har den yngre søster for nylig fået et barn og ønsker at sikre, at tilliden vil finansiere deres uddannelse i fremtiden. Forvalteren skal træffe beslutninger i udfordrende situationer under hensyntagen til tillidsmandens oprindelige ønsker og dynamikken i modtagernes liv.

Investering

Trustees skal træffe investeringsbeslutninger i lyset af modtagernes behov og levetid. Derfor allokerer administratorer investeringer baseret på, hvornår modtagerne vil hæve penge i fremtiden, de beløb, de anmoder om, og beholder så meget af hovedstolen som muligt for at skabe fremtidige investeringer. Plus, tillidsmænd normalt diversificere investeringsporteføljer at reducere risikoen.

Hvorfor det er vigtigt at navngive den rigtige tillidsmand

Det er vigtigt at navngive den rigtige administrator af følgende årsager:

• Det kræver et indgående kendskab til investering, privatøkonomi og jura.

• Forvalteren vil administrere dine aktiver i dit sted. Som et resultat bør du stole lige så meget på din tillidsmands beslutningstagning som din egen.

• Dine begunstigede vil stole på, at din administrator gør det vokse trustens investeringer og udbetale midler retfærdigt.

Fordele ved at udpege en bank som administrator

At navngive en bank som en administrator giver adskillige fordele for tillidsmænd og begunstigede:

Opmærksomhed og ekspertise

Selvom det kan virke bekvemt at navngive et familiemedlem som en tillidsmand, har de måske ikke tid eller færdigheder til at administrere tilliden tilstrækkeligt. På den anden side fokuserer banker på investeringsstrategier, skattestyring og regnskab, hvilket er, hvad en trust har brug for i store, stabile mængder for at fungere godt. Mens banker opkræver betaling for deres professionelle tjenester, er det sjældent at finde en dygtig og villig administrator, der vil arbejde gratis.

Holdbarhed

Trusts rummer rigdom for nuværende og fremtidige generationer. Som følge heraf er det fordelagtigt at have en administrator, der kan betjene dem alle. Mens et familiemedlem som administrator vil have en begrænset levetid, vil en bank fortsætte ind i fremtiden som en institution. For eksempel, hvis trusten skulle vare femoghalvfjerds år, ville banken have omhyggelige optegnelser fra sine tidligere ansatte vedrørende trusten. Hvis en af ​​tillidscheferne i banken dør, har organisationen ressourcer, personale og kendskab til tilliden til at fortsætte med at administrere den effektivt.

upartiskhed

Selvom du har en sammentømret familie, kan følelser forplumre dømmekraften hos det familiemedlem, der fungerer som administrator. Derudover er det udfordrende at navigere efter de konkurrerende ønsker blandt familien, mens man forbliver neutral. En bank vil handle i modtagernes bedste interesse uden at give unødig prioritet til følelsesmæssig belastning eller forskellige meninger i familien.

Ydermere kan navngivning af en bank som kurator forhindre ubehagelige familiedynamikker vedrørende trusten. For eksempel, hvis din far og banken er medbestyrere, behøver du ikke bede din far om penge fra trusten. I stedet kan anmodninger gå til banken, som vil træffe en objektiv beslutning, der ikke skader familieforhold.

Øget ansvarlighed

En bank er underlagt industriens love og har penge til at betale en familie tilbage i tilfælde af forseelse vedrørende din tillid. På den anden side kan en individuel administrator sløre deres aktivitet og endda stjæle fra trusten. Hvis de ikke har penge til at betale familien tilbage, kan det være umuligt at gøre tilliden hel igen.

Ulemper ved at navngive en bank som administrator

At navngive en bank som administrator kan medføre flere faldgruber. For eksempel kan du have svært ved at komme i kontakt med en fagmand i banken, som kan svare på spørgsmål om tilliden. Derudover kan banken have et minimumsformuekrav for de truster, de administrerer, hvilket betyder, at din trust muligvis ikke er berettiget, hvis den ikke er værd nok.

Til sidst, og mest fremtrædende, giver det at udnævne en bank som en administrator kontrol over tilliden uden for din familie. Banken kan investere eller distribuere penge på måder, som modtagerne ikke kan lide. Tilliden kan dog modvirke denne mulighed ved at indeholde en klausul om, at begunstigede kan udpege en ny administrator, hvis de finder den nuværende utilfredsstillende.

Skal du navngive en bank som administrator for din tillid?

Som med enhver betydningsfuld økonomisk beslutning, er det afgørende at afveje dine omstændigheder og behov. At udnævne en bank som administrator kan være det rigtige for dig, hvis følgende betingelser gælder:

• Du finder en bank, der kommunikerer sine tjenester og tillidsmandshonorarer

• Din nuværende trustee mangler kompetencerne til at administrere tilliden.

• Din familie har brug for en objektiv stemme om distributioner og investeringer.

• Du er bekymret for fremtidige modtageres velfærd.

• Du har konsulteret en advokat om tilliden.

På den anden side passer det måske ikke til din situation at navngive en bank som administrator. For eksempel kan du og din søskende være begunstigede af det bo, dine forældre efterlod. Din søskende er administrator. Tillidens investeringer klarer sig godt, og din søskende betaler årligt for, at en professionel indgiver skat for trusten. Der er ingen gnidninger mellem dig og din søskende, og I tager begge lige store udlodninger hvert år. I så fald er det unødvendigt at navngive en bank som kurator.

The Bottom Line

At navngive en bank som en administrator kan gavne administratorer ved at eliminere følelsesmæssige beslutninger, levere finansiel ekspertise og levere fremragende service i trustens levetid. Det er dog afgørende at forstå bankens gebyrer, og det er nyttigt, hvis modtagerne har ret til at udpege en ny administrator, hvis banken gør et dårligt stykke arbejde. Når det er sagt, kan en bank som administrator tage stresset af familiemedlemmer, der fungerer som administratorer, og give den nødvendige objektivitet til trustens finansielle funktioner.

Tips til at udpege en bank som administrator

• En finansiel rådgiver kan hjælpe med eventuelle problemer omkring truster. Det behøver ikke være svært at finde en finansiel rådgiver. SmartAsset's gratis værktøj matcher dig med op til tre kontrollerede finansielle rådgivere, der betjener dit område, og du kan interviewe dine rådgivermatches uden omkostninger for at beslutte, hvilken der er den rigtige for dig. Hvis du er klar til at finde en rådgiver, der kan hjælpe dig med at nå dine økonomiske mål, gå i gang nu.

• Trusts er ikke en ensartet løsning til at videregive rigdom til modtagere. Dine omstændigheder er unikke, og din tillid bør afspejle dette. Brug denne guide til forskellige typer truster at forstå, hvad der passer dig bedst.

Fotokredit: ©iStock.com/pixelfit, ©iStock.com/VioletaStoimenova, ©iStock.com/AsiaVision

Stillingen Skal du navngive en bank som administrator for din tillid? dukkede først på SmartAsset Blog.