Dow Jones Futures stiger efter Nasdaq fører ujævnt markedsrally

Dow Jones futures steg fredag ​​morgen sammen med S&P 500 futures og Nasdaq futures. Aktiemarkedsforsøget gjorde fremskridt torsdag, især på Nasdaq, midt i nogle antydninger af, at inflationen topper.

X

Men disse tip, der toppede inflationen, omfattede faldende kobber- og andre råvarepriser, som også afspejler stigende recessionsrisici. Råvarerelaterede aktier var hårdt ramt torsdag.

Vertex Pharmaceuticals (VRTX), UnitedHealth (UNH), ServiceNow (NU) og Tesla (TSLA) rivaler BYD (BYDDF) og Li-Auto (LI) er værd at se, dog af forskellige årsager. VRTX lager og Li Auto ryddet købe point torsdag, mens BYD-aktien næsten gjorde det. UNH-aktien er tæt på et udbrud. ServiceNow er langt fra gamle højder, men tog et positivt skridt.

Vertex og Li Auto lager er på IBD 50. UnitedHealth var torsdagens IBD Stock of the Day.

I andre nyheder, Zendesk (DET VAR) er tæt på et private equity-opkøb, The Wall Street Journal meldt torsdag aften. Blandt køberne er Hellman & Friedman og Permira. ZEN-aktien, som havde en markedsværdi på 7.1 milliarder dollars ved torsdagens lukning, steg med 52 % tidligt fredag.

Adskillige cybersikkerhedsopkøb har fundet sted i løbet af det seneste år.

I mellemtiden Merck (MRK) skruer op for forhandlingerne om en evt Seagen (SGEN) overtagelse, rapporterede WSJ. SGEN-aktien steg 4% før åbningen, efter at have hoppet i sidste uge på rapporter om forhandlinger. Seagen sluttede torsdag med en værdiansættelse på 32 milliarder dollars.

FedEx indtjening

Efter afslutningen, FedEx (FDX) rapporterede finanspolitisk indtjening og omsætning i fjerde kvartal, der lige savnede analytikervisninger for shippinggiganten. Men FedEx hævede helårs EPS guidance.

FDX-aktien steg 3% i førmarkedshandel. Aktierne faldt 0.4 % til 228.13 i torsdags, og ramte modstand ved deres 200-dages glidende gennemsnit i de seneste dage. FedEx-aktien er faldet fra begyndelsen af ​​maj, men har været i en lang nedadgående tendens.

Dow Jones Futures i dag

Dow Jones futures var 0.75 % over dagsværdi. S&P 500-futures steg 0.7 %, og Nasdaq 100-futures steg 0.8 %.

Den 10-årige statsrente steg 5 basispoint til 3.12 %.

Prisen på råolie steg næsten 2 pct. Men kobberpriserne faldt 1 % efter et fald i de seneste dage.

Husk handlingen natten over Dow futures og andre steder oversættes ikke nødvendigvis til faktisk handel i den næste regulære aktiemarkedet session.

Deltag i IBD-eksperter, når de analyserer handlingsaktier på aktiemarkedsrallyet på IBD Live

Aktiemarkedsrally

Aktiemarkedsrallyforsøget vaklede endnu en gang i løbet af dagen, men de store indekser lukkede i sidste ende tæt på sessionshøjder.

Dow Jones Industrial Average steg 0.6 % i torsdagens handel med aktiemarkeder. S&P 500-indekset steg 0.95 pct. Nasdaq-indekset steg 1.6 pct. Small-cap Russell 2000 steg 1.1 pct.

De amerikanske råoliepriser trak sig tilbage med 1.8 % til $104.27 per tønde, hvilket forlængede et hurtigt tilbagetog.

Kobberpriserne faldt med mere end 5 % til et nyt lavpunkt i 16 måneder. Andre metalterminer og afgrødepriser tabte også terræn. Det er et tegn på langsommere økonomisk vækst og måske inflation topper.

Den 10-årige statsrente sank 9 basispoint til 3.07 % efter at have væltet 15 basispoint i onsdags, da frygten for recession vokser. Benchmark-renten er faldet kraftigt, siden den nåede et 11-årigt højeste niveau på 3.48 % den 16. juni.

Markederne prissætter lidt mindre stramninger ved årets udgang, end før Fed-chef Jerome Powell vidnede til Senatets bankudvalg onsdag, efterfulgt af House Financial Services Committee torsdag. Investorer forventer stadig i overvejende grad endnu en renteforhøjelse på 75 basispoint på Fed-mødet i slutningen af ​​juli. Disse odds blev styrket torsdag, da Fed-guvernøren Michelle Bowman sagde, at hun går ind for et sådant skridt i juli, efterfulgt af 50-points stigninger ved efterfølgende møder.

Fang det næste store vindende lager med MarketSmith

ETF'er

Blandt de bedste ETF'er, Innovator IBD 50 ETF (FFTY) opgav 2.35 %, mens Innovator IBD Breakout Opportunities ETF (ENDE) trak sig tilbage 1.3 %. iShares Expanded Tech-Software Sector ETF (IGV) sprang 3.6%, med ServiceNow-aktien en bemærkelsesværdig beholdning. VanEck Vectors Semiconductor ETF (SMH) dyppet 0.5%.

SPDR S&P Metals & Mining ETF (XME) faldt 3.7 % og fortsatte et kraftigt frasalg. Global X US Infrastructure Development ETF (PAVE) faldt 0.7 pct. US Global Jets ETF (JETS) faldt næsten 1 %. SPDR S&P Homebuilders ETF (XHB) steg 3.6 %. Energy Select SPDR ETF (XLE) faldt 3.7 % og Financial Select SPDR ETF (XLF) faldt 0.4 pct. Health Care Select Sector SPDR Fund (XLIV) vandt 2.4%.

Afspejler mere spekulative historieaktier, ARK Innovation ETF (ARKK) sprang 7.1 % og ARK Genomics ETF (ARKG) 8.3%. Tesla-aktien er fortsat en topbeholdning på tværs af Ark Invests ETF'er. Ark ejer også en lille BYD aktiepost.

Fem bedste kinesiske aktier at se nu

Aktier at se på

Vertex-aktien steg 4.1% til 283.50, hvilket klarede en indgang på 279.23 samt en nedadgående trendlinje. Men aktierne er steget kraftigt siden 14. juni og især de seneste fire dage. Ideelt set ville VRTX-aktier holde pause og danne et nyt håndtag og købsmulighed. Det relativ styrkelinje for Vertex-aktien er på højder. RS-linjen, den blå linje i de medfølgende diagrammer, sporer en akties præstation i forhold til S&P 500-indekset.

Andre lægemiddel- og biotekaktier, der viser styrke, omfatter Eli Lilly (LLY), Bristol Myers Squibb (BMY) og Harmony Biosciences (HRMY).

UNH-aktien steg 2.1% til 499.81, lige over sin 50-dages linje. UnitedHealth aktien er i en dobbeltbundet bund med et købspoint på 507.35. Aktier genvandt deres 50-dages linje tirsdag, hvilket sparkede tre stigninger i volumen over gennemsnittet i gang. RS-linjen for UNH-aktier er på et nyt højdepunkt. I mellemtiden Centene (CNC), Humana (HUM) og nogle andre sundhedsforsikringsselskaber viser en vis styrke.

Li Auto-aktien sprang 6.6% til 39.24 torsdag, hvilket frigjorde et købspoint på 37.55 fra en lang, meget dyb konsolidering. Men LI-aktien er mere end fordoblet siden begyndelsen af ​​maj. Aktierne er 54 % over deres 50-dages glidende gennemsnit. Investorer bør sandsynligvis vente på, at Li Auto-aktien stopper og danner en hylde eller en ny kompakt base. Men Li Auto-aktien steg solidt igen før åbningen.

Li Auto afslørede den avancerede L9 SUV-hybrid i tirsdags, hvor bilproducenten forventer et boomende salg efter leveringer starter i august. Kinas regering giver også stærkere signaler om, at den vil forlænge nogle EV-tilskud forbi 2022.

BYD-aktien steg 3.15 % til 39.50 og krydsede næsten et købspoint på 39.81 fra en 48 % dyb kop-med-håndtagsbase. Ideelt set ville EV-giganten danne et længere håndtag, og de store indekser indhente det. BYD bør også nyde godt af EV-tilskud og vil begynde leveringer af flere nye modeller i de kommende måneder.

TSLA-aktien faldt 0.4% til 705.21, faldende tilbage fra det 21-dages glidende gennemsnit. Tesla bør også få et løft fra udvidede kinesiske elbiler. Men CEO Elon Musk sagde i et interview den 31. maj offentliggjort sent onsdag, at de nye Tesla-fabrikker i Austin og Berlin taber milliarder af dollars.

Tesla vs. BYD: Hvilken EV-gigant er det bedste køb?

ServiceNow-aktier, ligesom Tesla, underbyd ikke sine laveste maj indtil nu i juni. Torsdag steg NOW-aktien 5.9% til 485.53, og bevægede sig over dets 21-dages og 50-dages glidende gennemsnit. ServiceNow er steget med 9.5 % indtil videre i denne uge, men disse gevinster er kommet på en volumen under gennemsnittet.

ServiceNow er ikke i nærheden af ​​at kunne handles. Måske vil den danne en bundbase, selvom den er langt under sin 200-dages linje. Alligevel er det godt at se en stor vækstleder vise nogle livstegn. RS-linjen for NOW-aktier er på sit bedste niveau siden slutningen af ​​marts.

Analyse af markedsrally

De store indekser svingede igen op og ned i løbet af dagen, men torsdag lukkede de store indekser med pæne til stærke stigninger.

Torsdag markerede dag fire i et børsrallyforsøg for S&P 500 og Nasdaq Composite og dag tre for Dow Jones.

Nasdaq leverede en stærk kursgevinst, mens volumen faldt en smule i forhold til den foregående session ifølge IBD-data.

Så torsdag kvalificerede sig ikke som en opfølgningsdag.

Det kan være lige så godt. Nasdaqs kursgevinst skilte sig ikke rigtigt ud blandt de seneste ugers og måneders store kursbevægelser. Kompositten lukkede over sit 10-dages glidende gennemsnit - Maginot-linjen af ​​modstand - men det teknologitunge indeks er stadig under sin 21-dages linje, med 50-dages og 200-dages gennemsnit meget højere.

Bearish, forvirrende modvind

I mellemtiden er de makroøkonomiske forhold afgjort bearish og i forandring.

Powell gentog i sine to dages kongresvidnesbyrd, at politikere vil være aggressive i kampen mod inflation. Selvom en recession ikke er "uundgåelig", understregede han, at en blød landing vil være vanskelig.

Markederne vil kæmpe for at rally med Fed, der hæver renten aggressivt. Men Fed vil ikke give efter, før inflationen kommer under kontrol, hvilket sandsynligvis ikke vil ske, før økonomien aftager dramatisk eller falder ind i en recession.

Det er overflødigt at sige, at aggressiv Fed, høj inflation og recessionsrisici ikke er en tiltalende ordsalat for tyre.

Markedsaktion blandet

Mens de store gennemsnit steg højere, er der nogle store tabere under overfladen, som sektor-ETF'erne viste. Frygten for recession sænker priserne på olie og andre råvarer, og energiaktier, minearbejdere og gødningsproducenter sælger hårdt ud.

Mange af torsdagens vindere var beat-up teknikere som NOW stock og Ark-type navne. Men disse kan ikke handles. Og lige så hurtigt som de hopper, kan de falde endnu hurtigere, hvis markedet vender tilbage mod de seneste lavpunkter.

Lægemiddelaktier og nogle sundhedsforsikringsselskaber ser stærke ud, herunder Vertex og UnitedHealth. Medicin er defensive vækstnavne, der burde klare sig relativt godt i hårdere økonomiske tider.

Tidsmarkedet med IBDs ETF-markedsstrategi

Hvad skal jeg gøre nu

Markedsrallyet viser positiv handling, selvom der er masser af forbehold. Der er ingen reel grund til at flytte fra sidelinjen, før en opfølgningsdag bekræfter en ny optrend.

Mens nogle lægemiddel- og medicinskaktier ser interessante ud eller endda blinkende købssignaler, som Vertex, er der ikke mange kvalitetsaktier i position eller oprettelse.

Byg dine overvågningslister op. Se efter aktieopsætning, men også navne, der har en stærk relativ styrke, men som har brug for tid til at reparere deres diagrammer.

Læs The Big Picture hver dag for at forblive synkroniseret med markedsretningen og førende aktier og sektorer.

Følg Ed Carson på Twitter kl @IBD_ECarson for aktiemarkedsopdateringer og mere.

DU KAN MÅSKE OGSÅ LIDE:

Vil du få hurtige fortjenester og undgå store tab? Prøv SwingTrader

Bedste vækstlagre at købe og se

IBD Digital: Lås op for IBD's førsteklasses aktielister, værktøjer og analyse i dag

Crypto Ice Age: Hvorfor dette Bitcoin Crash er det store

Markedsrally vinder damp; Hvad skal jeg gøre nu