Dow Jones Futures: Rally på aktiemarkedet afventer Fed-pivotsignaler; AMD, Devon går videre med indtjening

Dow Jones-futures steg en smule i løbet af natten, sammen med S&P 500-futures og Nasdaq-futures, med opmærksomheden rettet mod onsdagens Federal Reserve-møde, og om politikerne vil bekræfte eller ødelægge Feds pivothåb.

X

Aktiemarkedsstigningen vendte lavere fra tidlige stigninger tirsdag, da stærkere økonomiske data end forventet ikke var, hvad Fed ønsker at se. Megacap-teknologierne fortsætter med at tynge indekserne, især Nasdaq. Amazon.com (AMZN) og Google-forælder Alfabet (GOOGL) faldt til friske bjørnemarkedsniveauer, mens Apple (AAPL) og microsoft (MSFT).

Advanced Micro Devices (AMD), lithiumproducent Livent. (LTHM), lægemiddeldistributør McKesson (MCK), Paycom-software (payc forlængelse), og producent af skiferolie og -gas Devon Energy (DVN) overordnet nøgleindtjening natten over.

AMD-aktien steg trods svage resultater. Livent faldt, da den varme omsætningsvækst ikke var helt varm nok. Devon Energy-aktien trak sig tilbage på et udbytte, men. PAYC-aktien steg højere på grund af stærk indtjening, mens MCK-aktien endnu ikke handlede efter blandede resultater.

DVN lager er på IBD 50.

I mellemtiden Tesla (TSLA) rival BYD (BYDDF) vil snart rapportere om salg fra oktober dårlige leveringer fra ni (NIO), Li-Auto (LI) og xpeng (XPEV). BYD-aktien steg 2.6 % tirsdag, mens Tesla-aktien lukkede op 0.1 %, begge fra intradag-høje.

Fed-møde

Federal Reserve forventes at hæve renten med 75 basispoint til et fjerde møde i træk. Men markedet er splittet over, om politikerne vil hæve renten med 50 eller 75 basispoint i december.

Nogle relativt tamme inflationsdata og forskellige centralbankbevægelser rundt om i verden - inklusive et par hints fra Fed-embedsmænd - har styrket håbet om et Fed-omdrejningspunkt til mindre renteforhøjelser.

Fed-politikerklæringen udsendes kl. 2 ET onsdag, med Fed-chef Jerome Powells pressekonference kl. 2. Investorer vil lede efter Fed-pivot-tip. Powell ønsker måske ikke at give klare signaler for at opretholde maksimal fleksibilitet.

Fed-chefen vil sandsynligvis inkludere advarsler om at reagere på nøgledata. Jobrapporten for oktober udsendes på fredag ​​efter en stærkere end forventet september JOLTS-undersøgelse.

Dow Jones Futures i dag

Dow Jones futures steg 0.15 % i forhold til dagsværdi. S&P 500-futures steg 0.2 %, og Nasdaq 100-futures steg 0.3 %.

Det 10-årige statsafkast faldt 2 basispoint til 4.03%.

Futures på råolie steg 1 pct.

Husk handlingen natten over Dow futures og andre steder oversættes ikke nødvendigvis til faktisk handel i den næste regulære aktiemarkedet session.

Deltag i IBD-eksperter, når de analyserer handlingsaktier på aktiemarkedsrallyet på IBD Live

Aktiemarkedsrally

Aktiemarkedsstigningen trak sig tilbage tirsdag. De store indekser åbnede solidt højere, drevet af lavere statsrenter og ubekræftet snak om, at Kina kunne bevæge sig i retning af at lempe sin strenge nul-Covid-politik.

Men kl. 10 ET dukkede jobåbninger uventet op i september, mens ISM-fremstillingsindekset forblev over break-even 50-niveauet i oktober. De statslige renter steg, og aktierne faldt hurtigt.

Dow Jones Industrial Average faldt 0.2 % i tirsdagens handel med aktiemarkeder. S&P 500-indekset faldt 0.4 pct. Nasdaq-sammensætningen trak sig tilbage 0.9 pct. Small-cap Russell 2000 steg 0.25 %, dets ottende fremrykning i træk.

Amazon-aktien skred med 5.5 % og underbød fredagens laveste niveau til det værste niveau siden april 2020. Det er efter at have styrtet indtjeningen med 13 % i sidste uge. AMZN-aktien er faldet i fem lige sessioner i kraftig volumen.

Google-aktien faldt 4.3 % til det værste siden januar 2021, efter at være faldet 4.8 % i sidste uge.

Apple-aktien faldt 1.75%, og vendte fra tæt på 200-dages linje til at lukke lige under 50-dages. AAPL-aktien steg 5.75 % i sidste uge.

Microsoft-aktien gav op med 1.7 %, ikke langt fra laveste markeder. MSFT-aktien faldt 2.6 % i sidste uge.

Den 10-årige statsrente faldt 3 basispoint til 4.05 %, men sluttede tæt på sessionshøje. Den 10-årige rente faldt til 3.955% kort efter åbningen, men fandt igen støtte ved sit 21-dages glidende gennemsnit. Den amerikanske dollar reducerede de tidlige tab.

De amerikanske råoliepriser steg 2.1 % til 88.37 USD pr. tønde. Rå futures steg på baggrund af håb om, at Kina vil justere sine Covid-politikker, såvel som en rapport om, at saudierne er i høj beredskab for et iransk angreb. Futures på naturgas faldt 10 % efter at have steget næsten 12 % mandag.

Hvorfor dette IBD-værktøj forenkler Search Til de bedste aktier

ETF'er

Blandt de bedste ETF'er, Innovator IBD 50 ETF (FFTY) steg 0.6 %. iShares Expanded Tech-Software Sector ETF (IGV) sank 1.3 %, hvor MSFT-aktien var en kernebeholdning. VanEck Vectors Semiconductor ETF (SMH) steg 0.7 %, hvor AMD-aktien var en vigtig komponent.

SPDR S&P Metals & Mining ETF (XME) steg 1.5 % og Global X US Infrastructure Development ETF (PAVE) steg 0.6 pct. Energy Select SPDR ETF (XLE) steg 1 %, med DVN-aktier en top 10-beholdning. Health Care Select Sector SPDR Fund (XLIV) steg 0.1 pct.

Afspejler mere spekulative historieaktier, ARK Innovation ETF (ARKK) steg 1 cent, mens ARK Genomics ETF (ARKG) steg 1.3 %

Tesla-aktien er en stor beholdning på tværs af Ark Invests ETF'er. Tesla Cybertruck-masseproduktion vil begynde i slutningen af ​​2023, rapporterede Reuters tidligt tirsdag.

Cathie Wood's Ark ejer en lille andel i BYD-aktier. BYD's EV og plug-in hybrid salg er steget forbi Teslas samlede, selvom den amerikanske gigant stadig fører inden for fuldt elektriske "BEV" leverancer.

Fem bedste kinesiske aktier at se nu

Nøgleindtjening

AMD indtjening og salget gik lidt glip af sænkede visninger, efter at chipgiganten rapporterede en foreløbig omsætning, der var langt under konsensus. AMD signalerede også omsætningen i 4. kvartal vil falde en smule under konsensus, men vil stige med ca. 14 % i forhold til et år tidligere.

AMD-aktien steg 4% i handel natten over. Aktien faldt 0.7 % til 59.66 tirsdag. AMD-aktien er steget lidt fra bjørnemarkedets laveste 13. oktober på 54.57, men ikke meget.

Nvidia (NVDA), som konkurrerer med AMD inden for grafikchips, gik en smule frem i handel efter arbejdstid.

Livets indtjening steg i vejret, toppede visninger, men omsætningen faldt lige til trods for mere end en fordobling i forhold til et år tidligere. LTHM-aktien faldt 6% i forlænget handling. Aktierne tabte 0.8 % til 31.33 i tirsdags, og vendte ned til omkring sin 50-dages linje. Levent lager har en 36.48 kop-base købspunkt, iflg MarketSmith analyse.

ALB-aktien, med et lignende diagram, faldt i begrænset handel efter åbningstid. Lithium kæmpe Albemarle (ALB) rapporterer sent onsdag.

Devon Energy indtjening toppede visninger, men olieproducenten skærer sit udbytte med 13 pct. DVN-aktien faldt 2.7 % i nat. Aktierne faldt med 5 cents til tirsdag til 77.30 og holdt i intervallet 75.37 kop-med-håndtag køb point. DVN-aktien er fortsat noget udvidet fra en stigende 50-dages linje.

Paycom-indtjeningen toppede synspunkter, med indtægtsvejledning også stærk. PAYC-aktier var lidt ændret i udvidet handel. Aktierne trak sig tilbage med næsten 1 % tirsdag til 342.72, lige over 50-dageslinjen og under en trendlinje. Et stærkt træk efter indtjening kunne tilbyde en tidlig indtræden. PAYC-aktien har en konsolidering på 402.88 køb point.

McKessons indtjening gik lige forbi, mens omsætningen toppede lidt. MCK-aktien handlede endnu ikke i nattens handling. Aktierne faldt 1.85% til 382.16 i tirsdags, men holdt i området fra 375.33 flad base køb point. Den flade base er en del af en base-on-base mønster.

Cardinal Health (CAH), som rapporterer fredag, handlede heller ikke efter lukketid. CAH-aktien er lidt udvidet fra et købspunkt.

Analyse af markedsrally

De store indekser åbnede stærkt, men bakkede op på stærkere økonomiske data end forventet.

Dow Jones faldt tilbage under sin 200-dages linje, mens Russell 2000 bevægede sig mod niveauet. S&P 500 holder stadig 50-dages linjen, mens Nasdaq rammer modstand nær dette område.

Meget af tirsdagens svaghed afspejlede svagheden i AMZN-aktier, Google og andre megacaps.

Invesco S&P 500 Equal Weight ETF (RSP) steg 0.2 % og handlede mellem 200-dages og 50-dages linjerne.

Fremadgående aktier førte til faldende på NYSE og Nasdaq.

Investorer bør ikke overtænke tirsdagens markedsoptur, der kommer forud for Fed-mødet og Fed-chef Powells kommentar.

Men de store indekser og førende aktier er steget i høj grad i forventning om et Fed-omdrejningspunkt. Hvis Powell giver en høgeagtig overraskelse, kan aktiemarkedsstigningen se et stort frasalg.

Tirsdagens aktiemarkeds- og statsrentebevægelser kan blegne ved siden af ​​reaktionen efter Fed.

Reaktionen efter Fed kan fortsætte, måske vende, torsdag. Fredagens jobrapport vil sandsynligvis også rokke ved markederne.

Førende aktier udviste blandet handling, hvor høj indtjening stadig drev individuelle navne højere eller lavere.

Tidsmarkedet med IBDs ETF-markedsstrategi

Hvad skal jeg gøre nu

Aktiemarkedsstigningen ser ud til at være i god form på et teknisk grundlag, på trods af tirsdagens nedadgående vending.

Investorer bør sandsynligvis vente med at tilføje eksponering indtil efter Fed-renteforhøjelsen og Powells kommentar. De kunne vælge at parre eksponeringen lidt frem til onsdagens eftermiddagsmeddelelse afhængigt af deres risikotolerance.

Mens Fed-mødet er som en indtjeningsrapport for markedsopgangen, så glem ikke den faktiske indtjening.

Indtjeningen bevæger sig ikke så meget på markedet som sidste uges megacap-udgivelser, men har stadig en enorm indflydelse på individuelle aktier.

De kommende dage vil være nøglen til markedsopgangen. Så hav dine overvågningslister klar. Forbliv engageret og klar til at tilføje eller reducere eksponering.

Læs The Big Picture hver dag for at forblive synkroniseret med markedsretningen og førende aktier og sektorer.

Følg Ed Carson på Twitter kl @IBD_ECarson for aktiemarkedsopdateringer og mere.

DU KAN MÅSKE OGSÅ LIDE:

Vil du få hurtige fortjenester og undgå store tab? Prøv SwingTrader

Bedste vækstlagre at købe og se

IBD Digital: Lås op for IBD's førsteklasses aktielister, værktøjer og analyse i dag

Tesla vs. BYD: Hvilken EV-gigant er det bedste køb?

Feds Powell vil prøve at stoppe S&P 500-rallyet, men kan han det?