Sådan inddrager du familien i din pensionsordning

Hvordan kan familien inddrages i pensionsplanlægningen?

Factoring familie ind i din pensionsplan-og andre aspekter af årlige finansiel planlægning- kræver ofte væsentlige ændringer. Din pensionsordning, når du for eksempel er gift, vil se helt anderledes ud, end da du var single. Du skal ikke kun overveje dine egne behov og pensionsdrømme, men du skal også overveje din ægtefælles. Børneopsparing på college, pleje af ældre forældre og endda at hjælpe udvidede familiemedlemmer vil ofte skulle spille ind i ens pensionsmål og hvordan man opnår dem.

Lad os se på, hvordan din familie kan indgå i dine pensionsordninger, og hvordan du håndterer de udfordringer, der følger med at overveje flere menneskers prioriteter.

Forståelse af, hvordan familien kan inddrages i pensionsplanlægning

Nogle finansielle rådgivere har følgende råd: Du kan få et studielån for at gå på college, men der er ikke et sådant lån til pensionering. Alligevel bør prioritering af et barns uddannelse ikke være noget at føle sig skyldig over, og der er måder at imødekomme både mål om college-opsparing og en behagelig pensionering senere.

Samtidig kan voksne opleve, at de pludselig skal passe ældre forældre, som måske har helbredsproblemer eller ikke er i stand til at klare sig selv ordentligt. Igen er der måder at undgå, at sådanne familieproblemer forstyrrer pensioneringen.

Opsparing for børn at gå på college

Mange forældre ønsker at betale for, at deres børn går på college, men føler træk ved konkurrerende økonomiske krav. "Kollegeopsparing kan være en skræmmende opgave, især med flere børn," siger Michael Briggs, en investeringsrådgiverrepræsentant hos NEXT Financial Group hos Horizon Investment Management Group i East Longmeadow, MA. "Det råd, jeg giver mine kunder, er, at når de skal vælge mellem college-opsparing og din egen pension, skal du altid vælge din egen pension først."

Forældres bidrag til deres egne individuelle pensionskonti (IRA) kan bruges til deres børns uddannelsesudgifter. Den årlige bidragsgrænse - fastsat af Internal Revenue Service (IRS) - til både traditionelle og Roth IRAs er $6,000 for 2022 og $6,500 for 2023. For personer på 50 år og derover kan de indbetale en indhentningsbidrag af $ 1,000.

På den anden side, hvis du placerer penge i en 529 plan, det kan ikke bruges til ikke-uddannelsesformål uden at betale skat og bøder.

"Tænk bare på at være på et fly - de fortæller dig først at tage din egen maske på og derefter hjælpe den anden person. Det samme gælder, når du vælger, hvor du skal placere dine midler,” tilføjer Briggs.

En anden fordel ved at prioritere pensionsopsparing frem for uddannelsesopsparing er, at penge på kvalificerede pensionskonti ikke tælles som et aktiv på Gratis ansøgning om føderale studiehjælp (FAFSA). Det betyder, at de ikke tæller med i din families forventede økonomiske bidrag.

Sharon Marchisello, forfatter til e-bogen om personlig økonomi Lev billigt, vær glad, bliv rig, er enig i, at finansiering af pension skal være højere på din liste end at sende børnene på college. Dine børn har andre muligheder for at betale for college - inklusive stipendier, deltidsarbejde og studielån - men du vil ikke være i stand til at låne dig vej gennem pensioneringen.

"Du hjælper dine børn mere ved at være selvforsynende, så du behøver ikke at bede om deres støtte i din alderdom," sagde Marchisello.

Omsorg for ældre forældre

Apropos omsorg for forældre, der ikke er økonomisk selvforsørgende i deres alderdom, så tjek om denne byrde sandsynligvis vil falde på din familie. Hvis svaret er ja, er der proaktive skridt, du kan tage for at afhjælpe, hvordan omsorg for ældre forældre kan afspore dine nuværende og fremtidige økonomiske planer.

Langtidsplejeforsikring

US Department of Health and Human Services anslår, at omkring 70 % af amerikanerne, der blev 65, vil have brug for en form for langtidspleje. Langtidspleje kan være økonomisk ødelæggende. Ifølge Genworths 2021 Cost of Care Survey koster en måned i et privat værelse på et plejehjem næsten $9,034. Forestil dig at betale den udgift i måneder eller endda år.

Det er bedst at begynde at planlægge dette, før dine forældre faktisk bliver ældre. "Hvis dine forældre nærmer sig de 60 år, og du har råd til langtidsplejeforsikring, kan du spare meget mere ved at betale præmien nu senere, hvis en forælder skal på plejehjem," siger Oscar Vives Ortiz, en CPA finansiel planlægger med PNC Wealth Management i Tampa Bay-St. Petersburg-området i Florida.

Spørg dig selv, om det er dette år, du skal købe langtidsplejeforsikring til nogen af ​​dine forældre - eller sørg for, at disse forældre har købt den til sig selv. For hvert år, du udskyder at købe denne forsikring, står du over for højere takster baseret på den forsikredes forhøjede alder; satserne kan stige endnu mere, hvis helbredsproblemer udvikler sig, eller det kan blive umuligt at få forsikring overhovedet. Hvis dine forældre betaler, skal du sørge for at holde trit med præmierne - nogle gange kan du tilmelde dig for at blive advaret, hvis en ældre person ikke har betalt regningerne.

Enten livsforsikring eller en livrente med en langtidsplejekomponent tilbyder et alternativ til langtidsplejeforsikring, som kan være mere praktisk for nogle familier.

Mens du og din ægtefælle planlægger dine forældres langsigtede plejebehov, bør I også tænke på jeres egne.

Richard Reyes, en certificeret finansiel planlægger for Den finansielle Quarterback, siger, at planlægning af langtidspleje også kan give dig mere fleksibilitet, idet du ikke behøver at være afhængig af, at regeringen, dine børn eller dine naboer tager sig af dig; du vil være i stand til at kalde skud.

"Hvis du ikke har nogen plejeforsikring eller ikke har planlagt tilstrækkelig pleje, så er den eneste fleksibilitet, du har, åbenbart, hvad andre har planlagt for dig," siger Reyes.

"Hvis du går på Medicaid, vil din omsorg være, hvad regeringen foreskriver, det er, og hvem der tager sig af dig er baseret på, hvor og hvornår der er plads til dig - ikke en god løsning," tilføjer han.

Der er også mange problemer med at være afhængig af familien. Dine børn bor muligvis ikke i nærheden eller har deres egne problemer, bekymringer og familier at tage sig af. En ægtefælle, du er afhængig af, vil sandsynligvis være tæt på din alder og have nedsatte fysiske kapaciteter.

"Når nogen giver mig mund om at have langtidspleje, fortæller jeg den ene af ægtefællerne at lægge sig ned på gulvet og beder den anden om at samle dem op og bære dem rundt i huset og ind og ud af deres køretøj," Reyes siger.

Life Insurance

Livsforsikring med en leveydelse eller langtidsplejerytter kan hjælpe med at betale for langtidspleje, efterhånden som det er nødvendigt. Men livsforsikring kan også være et værktøj til at refundere familiemedlemmer, der hjælper med langvarig pleje, efter at den pårørende, der havde brug for den pleje, går bort.

"Hvis du føler, at du skal bruge nogle af dine penge på at tage dig af dine ældre forældre, så prøv at sikre dig, at alle livsforsikringer, som de har angivet dig som begunstiget, tilbagebetaler dig og genopbygger dine investeringer ved deres død." siger Rick Sabo, en finansiel planlægger med RPS Finansielle løsninger in Gibsonia, PA.

Hvis dine forældre ikke har livsforsikring, ikke har råd til det og sandsynligvis vil stole på dig for at få hjælp, når de bliver ældre, så tal med dem om at købe en garanteret universel livsforsikring politik, som du og din ægtefælle betaler præmierne på. I modsætning til livsforsikring, som dine forældre kunne overleve, kan du købe en garanteret universel livsforsikring, der varer indtil 121 år, hvilket i det væsentlige gør det til en permanent politik, men til en meget lavere pris end en hel livsforsikring.

Tidspunkt for pensionering

Folk i alle aldre kan begynde at etablere pensionsmål ved at tænke over, hvordan de vil leve under pensioneringen. Det bliver meget nemmere at spare, når du ved, hvad du sparer til, siger Kevin Gallegos, vicepræsident for Phoenix salg og drift med Freedom Financial Network, en online finansiel tjeneste til afvikling af forbrugergæld, indkøb af realkreditlån og personlige lån.

Tænk over, hvor du skal bo, om du vil flytte til en mindre bolig, om du planlægger at rejse, og om du vil arbejde på deltid. Planlæg at leve for 80% til 85% af din nuværende indkomst, når du går på pension.

For fuldt ud at forstå, hvad din pensionsindkomst vil være, skal du sørge for at forstå enhver pension, du er berettiget til, gennemgå alle dine investeringer og anslå din socialsikringsindkomst, siger Gallegos.

At planlægge pensionering med en ægtefælle er mere kompliceret end at planlægge pension for kun dig selv. Du bliver nødt til at skabe en fælles vision for, hvordan din pension vil se ud. I skal også aftale, om I begge holder op med at arbejde på samme tid, eller om det giver mening, at den ene ægtefælle går på pension først.

Aldersforskelle mellem ægtefæller er almindelige, og disse kan skabe problemer i pensionsplanlægningen. Ved pensionering, hvis du er 66 og din ægtefælle er 62, for eksempel, vil du være i stand til at få sygeforsikring gennem Medicare, men din ægtefælle vil ikke før i en alder af 65. Det er en udgift på potentielt $600 til $700 om måneden for præmier, som du skal planlægge, siger Reyes.

The Bottom Line

Årlig økonomisk planlægning for en familie kræver, at alle involveredes behov og ønsker tages i betragtning. Du skal træffe strategiske beslutninger om finansiering af din pension, hjælpe børn med deres collegeudgifter, pleje af ældre forældre, købe langtidsplejeforsikring og livsforsikring og timing af din og din ægtefælles pensionering.

Hvis du planlægger for hver af disse ting og lærer om de forskellige muligheder og konsekvenser af hvert valg, er du mindre tilbøjelig til at stå over for ubehagelige overraskelser og økonomiske kampe, der kan forhindre dig i at gå på pension, når og hvordan du vil. Når du har en grundlæggende plan, skal du gennemgå disse beslutninger og udgifter hvert år for at se, om der skal foretages justeringer.