Sådan forbereder du din økonomi til at klare stormen

Vigtige takeaways

• Recessioner bringer mange farer, herunder tab af arbejdspladser, stigende priser og voldsomme renter.
• Selvom disse problemer kan være økonomisk smertefulde, er der trin, du kan tage for at reducere dit ansvar under en økonomisk afmatning.
• Hvis du er i stand til det, så fortsæt med at bidrage til dine investeringer og drag fordel af aktier, der er "på salg".

Nyheder tyder på, at en recession sandsynligvis er på vej. Uanset om National Bureau of Economic Research (NBER) officielt annoncerer en recession, er der allerede hårde økonomiske tider i form af massefyringer, stigende huslejer, rentestigninger og høje priser.

Hvad kan du gøre for at forberede din økonomi, når alle kortene ser ud til at være stablet imod dig? Lad os dykke ned i nogle handlingsrettede trin, du kan tage i dag hjælpe din økonomiske situation i svære tider.

Farer, som recession udgør for din økonomi

Før vi diskuterer løsningerne, skal vi forstå de problemer, som lavkonjunkturer forårsager. Adskillige farer er forbundet med en recession og truer din økonomiske stabilitet.

Selvom dette ikke er en udtømmende liste over alt, der kan gå galt for dig i en recession, er disse nogle af de mest almindelige bekymringer.

Jobtab

En af de førende indikatorer for en recession er arbejdsløshed. Økonomer har tøvet med formelt at erklære en recession på grund af den lave arbejdsløshed.

Selvom arbejdsløsheden er forblevet lav, er specifikke sektorer mere stabile end andre med hensyn til jobsikkerhed. For nylig data udgivet af Bureau of Labor Statistics, professionelle/forretningstjenester og fritids-/gæstfrihedsjob har lidt store tab. Andre sektorer som regering, uddannelse og leasing af fast ejendom er fortsat stærke.

Hvis vi undersøger forbrugernes forbrug og økonomiske tendenser, er det let at se, hvorfor specifikke sektorer oplever flere fyringer. Mange teknologivirksomheder ansatte for mange medarbejdere under pandemien og ser deres aktieværdier falde, så de skærer i job. Derudover frygter folk, hvad inflation og usikkerhed vil gøre ved deres budgetter, så de bruger mindre på rejser.

Forbrugerne skal dog stadig sende deres børn i skole og leje et hjem under en lavkonjunktur, så ejendomsudlejnings- og uddannelsessektoren forbliver relativt uskadt.

Manglende evne til at få eller råd til et realkreditlån

Fed har hævet renten for at bekæmpe inflationen, hvilket har været effektivt indtil videre. Mens År-til-år inflation i november 2022 er på 7.1 %, Forbrugerprisindekset (en indikator for prisinflation, også kendt som CPI) steg kun med 0.1 % i november.

Den uheldige bivirkning er, at dette øger renterne på realkreditlån. Dette priser mange potentielle boligkøbere ud af markedet. Dem med tilstrækkelig indkomst til at kvalificere sig til en lavere betaling gør det ikke længere, når den højere rente er indregnet i omkostningerne.

Derudover er mange mennesker forsigtige med at forpligte sig til et realkreditlån under en recession, da de kan miste deres job eller blive tvunget til at bruge mere på daglige fornødenheder, efterhånden som priserne stiger.

Prisstigninger

De fleste amerikanere mærker presset af højere priser, når de tjekker ud i købmanden eller benzinpumpen. CPI-data viser, at udgifter til energi og mad har været kilden til de fleste af prisstigningerne. Mad er steget med 10.6 % og energi med 13.1 %.

Desværre er mad og energi indkøb, som folk ikke kan fjerne fra deres budgetter.

Porteføljetab

2022 var hårdt for amerikanernes budgetter, men det var lige så en straf for deres pensionsopsparing. Den gennemsnitlige saldo på 401 faldt fra $126,100 til $97,200, et fald på 22.9%.

At se dine hårdt tjente penge på en pensionskonto falde er kvalmende, selv når du arbejder og stadig har tid til at inddrive dine tab. Det kan dog ødelægge dem, der er afhængige af deres pensionsopsparing til indkomst.

I en undersøgelse af pensionister i 202213% rapporterede, at en IRA var en væsentlig kilde til deres indkomst, og 33% sagde, at det var en mindre kilde. Arbejdssponsorerede pensionsordninger (såsom en 401k) var en vigtig kilde for 12 % af pensionisterne og en mindre kilde for 24 %.

Mens social sikring og pensioner repræsenterer de vigtigste indkomstkilder, er det for dem med en fast indkomst at skulle sælge aktier for at betale for daglige behov, mens de falder, en svær pille at sluge.

Sådan forbereder du din økonomi til at klare en recession

Mens mange overskrifter forudsiger undergang og dysterhed for 2023, er den gode nyhed, at der er måder, du kan overleve en recession.

Boost dit færdighedssæt

Hvis du er bekymret for stabiliteten af ​​dit job, vil det ikke hjælpe at vride dine hænder. Arbejd i stedet på at blive uundværlig for din virksomhed.

Udvid eller uddyb de færdigheder, du tilbyder. Tænk ud af boksen på måder, hvorpå du kan spare din organisation penge eller tjene mere ud af det.

Michael Gibbs, CEO for Go Cloud Careers, foreslår overgang til en salgsrolle for maksimal jobstabilitet. Han udtaler: "De, der er i stillinger, der hjælper med at øge virksomhedens samlede omsætning, er dem, der er mest tilbøjelige til at forblive sikkert ansat i en nedgangsøkonomi."

Arbejd dit netværk

Hvis du begynder at høre rygter om afskedigelser på arbejdet eller er nervøs for din jobstabilitet, så kontakt dit netværk tidligt. For maksimal succes, begynde at netværke, før du har brug for det. Børst din støvede LinkedIn-profil op, genskab forbindelsen til gamle kontakter og ping glemte venner på sociale medier.

Ironisk nok er netværk mest effektivt, når du tilbyder ægte hjælp til andre. Glem din personlige dagsorden og spørg i stedet dig selv, hvordan du kan hjælpe andre. Når du gør en anden en tjeneste eller laver en introduktion, vil den anden person naturligvis gerne gengælde.

Derudover skal du huske at følge op og takke dem for al hjælp, råd eller forbindelser, du modtager.

Nedbetal højforrentet gæld

Med stigende renter kan gældssaldi med variabel rente (såsom kreditkort) gå fra dårligt til værre. Gør det til en prioritet at betale gælden med høje renter så hurtigt som muligt. Du bør som minimum undgå at tilføje noget til din gældssaldo, der har en høj rente.

Det kan virke svært at betale ekstra på din gæld, når priserne stiger, men din indsats vil forværres, da dine reducerede betalinger vil frigøre penge til andre køb. Det kan måske være nyttigt midlertidigt at samle en side trængsel eller sælge nogle personlige ting for at betale ned på din gæld.

Beef Up Besparelser

Nødopsparingskonti blev designet til katastrofer forårsaget af recessioner, såsom pludseligt tab af job. Selvom din indkomst er sikker, er det umagen værd at tilføje til din opsparing, hvis du har råd til det.

At spare til en regnvejrsdag kan være udfordrende. Kun 37 % af amerikanerne har sparet mere end en måneds udgifter. Det gennemsnitlig jobsøgning er omkring fem måneder, så det er en betydelig risiko at løbe tør for penge i tilfælde af en fyring.

Heldigvis kan du ved at tilføje et lille beløb til din opsparingskonto hver måned mindske denne risiko og give dig selv tid til at vente på et job, der passer godt, i stedet for at acceptere det første, der kommer.

Trim unødvendigt forbrug

At skære fedtet fra dit budget er den hurtigste måde at frigøre penge til fornødenheder, besparelser eller gældsnedbringelse. Den bedste måde at gøre dette på er ved at spore dit forbrug.

Brug et regneark eller en app til at spore dit daglige forbrug, så du ved, hvor dine penge går hen. Derefter kan du beslutte, hvad der kan omdirigeres til din gæld eller opsparing.

Selvom dette kan lyde smertefuldt, behøver det ikke at betyde, at du fjerner alle fornøjelser at skære ned på dine udgifter. Nogle af de mest effektive måder at spare på er at tjekke for penge, der siver væk i form af abonnementer, du ikke bruger, eller shoppe rundt efter forsikrings- og mobiltelefonudbydere.

Med disse strategier kan du reducere dit forbrug og beholde din avocadotoast.

Tag det roligt og fortsæt

NBER udsteder ikke en rød "Don't Panic"-knap med erklæringen om en recession, men det burde de nok. Virkeligheden er, at de fleste mennesker ikke mister deres job, porteføljer vil sandsynligvis komme sig, og en recession vil ikke vare evigt.

Hvis du allerede træffer fornuftige økonomiske valg, skal du holde kursen, især med dine investeringer. Med Warren Buffetts ord: "Vær bange, når andre er grådige og grådige, når andre er bange."

Lagerbeholdninger i alle former og størrelser er til salg. Under en recession vil det være din bedste ven på lang sigt at holde sig til en investeringsplan med et gennemsnit af dollaromkostninger.

Bundlinien

Hvis du er så heldig at kunne investere under en recession, så læg dine penge der, hvor du bedst kan beskytte dem med Q.ai's investeringssæt. Du kan til enhver tid aktivere Portfolio Protection for at reducere dine tab.

Du behøver heller ikke gennemsøge overskrifterne for at se, hvor hver branche er på vej hen. Drevet af kunstig intelligens (AI) teknologi gør Q.ai dette arbejde for dig. Det samler investeringer fra forskellige sektorer, så du automatisk kan placere dine penge i en diversificeret gruppe af aktiver.

Download Q.ai i dag for adgang til AI-drevne investeringsstrategier.