Fordyb dig i metaverset med disse tre aktier

Metaverset og hvad det er, kan være svært at forstå, da der virkelig ikke er ét gode eller en tjeneste, der fuldt ud omfatter dens betydning. Kort sagt er metaverset en måde, hvorpå brugere vil være i stand til at interagere med noget ved at bruge virtuelle eller augmented reality-funktioner.

Det "noget" er grunden til, at disse tre aktier især blev valgt: Autodesk (ADSK) giver ingeniører og arkitekter mulighed for at designe og gengive virtuelle modeller, Meta platforme (FB), tidligere kendt som Facebook, søger at tage sociale medieoplevelser til et uset niveau og Enhedssoftware (U) bygger de videospilmotorer, som spillere vil interagere med i deres spil. Disse virksomheder betjener meget forskellige markeder, som alle bruger og planlægger at ekspandere ind i metaverset.

En nylig rapport fra Reports and Data skitserede, at metaverse-industrien er sat til at vokse med en sammensat årlig vækstrate (CAGR) på 44.1% mellem 2021 og 2028 til en anslået 872 milliarder dollar ved udgangen af ​​prognoseperioden. En anden rapport fra Brandessence Market Research skitserede en lignende CAGR på 44.8% til en forventet værdi på 596 milliarder USD ved udgangen af ​​2027.

Samlet set er denne branche klar til at vokse med flere virksomheder, der planlægger at blive involveret. De teknologier, der er involveret i metaverset, kan omfatte virtual reality (VR), der er karakteriseret ved vedvarende virtuelle verdener, der fortsætter med at eksistere, selv når du ikke spiller, samt augmented reality (AR), der kombinerer aspekter af den digitale og fysiske verden.

Ifølge markedsundersøgelsesfirmaet International Data forventes den samlede efterspørgsel efter augmented og virtual reality-produkter, inklusive VR-headset, at nå $36 millioner i 2025. Meta Platforms' Oculus Quest 2-headset topper listen. Bill Gates siger, at han tror på, at de fleste virtuelle møder i de kommende "to eller tre år" vil bevæge sig fra todimensionelle grænseflader i Zoom-stil til metaverset. Gates tilføjede, at Microsoft arbejder på sine egne "midlertidige" VR-værktøjer i forbindelse med dets planlagte virtuelle arbejdsområde, Mesh for Microsoft Teams.

For dem, der ønsker at opnå forskellig metavers eksponering gennem børshandlede fonde (ETF'er), Roundhill Ball Metaverse ETF (METV) har 45 besiddelser pr. 3. februar, med den gennemsnitlige markedsværdi af disse besiddelser på 68 milliarder dollars. Dets administrationsgebyr på 0.59% er det laveste blandt ETF'er, der sporer metaverset. Selvom disse aktier har klare metaverse bånd, er der en god chance for, at disse virksomheder også vil have profitable kerneforretninger, der vil finansiere metaverse forskning og udvikling.

Gradering af Metaverse aktier med AAII's A+ aktiekarakterer

Når du analyserer en virksomhed, er det nyttigt at have en objektiv ramme, der giver dig mulighed for at sammenligne virksomheder på samme måde. Dette er en af ​​grundene til, at AAII oprettede A + Stock Grades, som evaluerer virksomheder på tværs af fem faktorer, der har vist sig at identificere markedsslående aktier på lang sigt: værdi, vækst, momentum, revisioner af indtjeningsestimater (og overraskelser) og kvalitet.

Ved at bruge AAII's A+ aktiekarakterer opsummerer følgende tabel attraktiviteten af ​​tre metaverse aktier – Autodesk, Meta Platforms og Unity Software – baseret på deres fundamentale.

AAII's A+ aktiekarakteroversigt for tre Metaverse aktier

Hvad A + Stock-karaktererne afslører

Autodesk er en applikationssoftwarevirksomhed, der betjener industrier inden for arkitektur, teknik og byggeri; produktdesign og fremstilling; og medier og underholdning. Autodesk-software muliggør design, modellering og gengivelsesbehov i disse industrier. Virksomhedens produktudbud omfatter AutoCAD, AutoCAD LT, 3ds Max, Maya, Revit, Inventor, AutoCAD Civil tredimensionel (3D), computerstøttet fremstilling (CAM) løsninger, Fusion 360, BIM 360, PlanGrid, Vault og Shotgun. Virksomheden har over fire millioner betalte abonnenter i 180 lande.

Ingeniører og arkitekter bruger virksomhedens Revit-bygningsinformationsmodelleringsprogram til at skabe virtuelle modeller af strukturer, og Autodesk Rendering kan transformere disse modeller til en virtual reality-indstilling. Omkring 70 % af Autodesks forretning kommer fra designsoftware til arkitektur, teknik og konstruktion (AEC). Autodesk har en serie af produkter designet specifikt til at bygge VR- og AR 3D-animationer og bygninger, som passer perfekt til metaverse konstruktioner.

Autodesk har en A+ Growth Grade på B. Vækstgraden tager hensyn til både den nær- og langsigtede historiske vækst i omsætning, indtjening pr. aktie og driftslikviditet. Virksomheden rapporterede i tredje kvartal 2021 omsætning på $1.1 milliarder, en stigning på 18% fra $952 millioner i kvartalet året før. Selskabet rapporterede en kvartalsvis udvandet indtjening per aktie på 1.33 USD, hvilket er en vækst på 28% fra 1.04 USD per aktie år over år. Selskabet rapporterede pengestrømme fra driftsaktiviteter på $361 millioner, en stigning på $85 millioner sammenlignet med kvartalet før.

Virksomheden har en gennemsnitlig Momentum-grad på D og en Kvalitetsgrad på B, baseret på respektive score på 36 og 62. Den lave Momentum-score er drevet af lav relativ prisstyrke i første og fjerde kvartal på –23.8 % og –16.6 % , henholdsvis opvejet af en relativ prisstyrke på 13.5 % i tredje kvartal. Kvalitetskarakteren blev drevet af et afkast på aktiver (ROA) på 93 og en bruttoindkomst på 83. Autodesk udbetaler i øjeblikket ikke udbytte.

Meta platforme er verdens største online sociale netværk med 2.5 milliarder månedlige aktive brugere. Brugere interagerer med hinanden på forskellige måder, udveksler beskeder og deler nyhedsbegivenheder, billeder og videoer. Firmaets økosystem består hovedsageligt af Facebook-appen, Instagram, Messenger, WhatsApp og mange funktioner omkring disse produkter. Brugere kan få adgang til Facebook på mobile enheder og desktops. Dens segmenter omfatter Family of Apps (FoA) og Facebook Reality Labs (FRL). FoA-segmentet omfatter Facebook, Instagram, Messenger, WhatsApp og andre tjenester. FRL-segmentet omfatter AR- og VR-relateret forbrugerhardware, software og indhold. På videosiden er firmaet i gang med at opbygge et bibliotek med premium-indhold og tjene penge på det via annoncer eller abonnementsindtægter. Facebook omtaler dette som Facebook Watch.

Meta Platforms' administrerende direktør Mark Zuckerberg er så engageret i at flytte virksomhedens prioritet til metaverset, at han ændrede navnet på virksomheden. Zuckerberg annoncerede en indledende investering på 10 milliarder dollars i metaverse-udvikling, og Meta Platforms modtog for nylig mange patenter relateret til teknologi, der bruger metaverse-brugeres biometriske data til at hjælpe med at generere, hvad de ser og opfatter i den virtuelle verden. Dets Oculus og Horizon VR datterselskaber vil sandsynligvis også spille en stor rolle i deres metaverse push. Virksomheden planlægger at tjene penge på metaverset via virtuel handel og reklameindtægtsstrømme.

Meta Platforms har en værdigrad på C, baseret på dens værdiscore på 58, som anses for at være gennemsnitlig. Virksomhedens Value Score-rangering er baseret på flere traditionelle værdiansættelsesmålinger. Virksomheden har en score på 45 for forholdet mellem pris og frit pengestrøm (P/FCF), 17 for aktionærafkast og 49 for pris-indtjening (P/E) (husk, jo lavere score er bedre for værdi). Meta Platforms har et forhold mellem pris og frit pengestrøm på 16.4, en kurs-indtjening på 16.3 og et aktionærafkast på 3.2%. Succesfuld aktieinvestering involverer at købe lavt og sælge højt, så aktievurdering er en vigtig overvejelse for aktievalg.

Værdigraden er percentilrangeringen af ​​gennemsnittet af percentilrækkerne for værdiansættelsesmetrikken nævnt ovenfor sammen med pris-til-salg, virksomhedsværdi-til-Ebitda og pris-til-bog-forhold.

En bestand af højere kvalitet har egenskaber forbundet med opadgående potentiale og reduceret nedadgående risiko. Backtesting af kvalitetsklassen viser, at lagre med højere kvalitetsklasser i gennemsnit bedre end lagre med lavere karakterer i perioden fra 1998 til 2019.

Meta Platforms har en kvalitetsgrad på A med en score på 99. Kvalitetsgraden A+ er percentilrækken for gennemsnittet af percentilrækkerne for afkast på aktiver, afkast af investeret kapital (ROIC), bruttoavance til aktiver, tilbagekøbsafkast, ændring i samlede passiver til aktiver, periodisering af aktiver, Z dobbelt prime konkursrisiko (Z) score og F-Score. Scoren er variabel, hvilket betyder, at den kan overveje alle otte mål eller, hvis en af ​​de otte mål ikke er gyldig, de gyldige resterende mål. For at blive tildelt en kvalitetsscore skal aktier dog have et gyldigt (ikke-nul) mål og tilsvarende rangering for mindst fire af de otte kvalitetsmål.

Virksomheden rangerer stærkt med hensyn til dets F-score og afkast af aktiver, rangerende i henholdsvis 94. og 96. percentil af alle USA-noterede aktier. Den rangerer dog dårligt med hensyn til dens optjening af aktiver i den 77. percentil.

Virksomheden har en stærk vækstgrad på B, en momentumgrad på D og udbetaler i øjeblikket ikke udbytte.

Enhedssoftware leverer en softwareplatform til at skabe og betjene interaktivt 3D-indhold i realtid. Platformen kan bruges til at skabe, køre og tjene penge på interaktivt 2D- og 3D-indhold i realtid til mobiltelefoner, tablets, personlige computere (pc'er), konsoller og AR- og VR-enheder. Unity Software laver indhold i realtid, så det kan tilpasses brugernes adfærd og feedback. Dens Create Solutions bruges af indholdsskabere, udviklere, designere, ingeniører og arkitekter til at skabe interaktivt 2D- og 3D-indhold. Dets produkter, Unity Ads og Unity IAP (køb i appen), hjælper udviklere med at øge indtjeningspotentialet for deres indhold. Det tilbyder løsninger til levering af indhold og giver back-end-styring, såsom Multiplay til multiplayer-hosting i spil eller Vivox for at muliggøre spiller-til-spiller-kommunikation i spil. Virksomheden er spredt over USA, Greater China, Mellemøsten og Afrika og Asien-Stillehavsområdet. Produkterne bruges i spilindustrien, arkitektur- og byggesektoren, animationsindustrien og designsektoren.

Unity Software har en Momentum Grade på C, baseret på dens Momentum Score på 45. Det betyder, at den placerer sig i den midterste række af alle aktier i forhold til dens vægtede relative styrke over de sidste fire kvartaler. Denne score er afledt af lave relative prisstyrker på –32.4 % og –39.6 % i henholdsvis første og fjerde kvartal, opvejet af høje relative prisstyrker på 43.8 % og 20.5 % i andet og tredje kvartal. Resultaterne er 24, 96, 89 og 18 sekventielt fra første kvartal. Den vægtede relative styrkerangering for fjerde kvartal er den relative prisændring for hvert af de seneste fire kvartaler.

Indtjeningsestimatrevisioner giver en indikation af, hvordan analytikere ser på en virksomheds kortsigtede udsigter. Virksomheden har en indtjeningsestimatrevisionsgrad på D, som anses for negativ. Karakteren er baseret på den statistiske signifikans af de sidste to kvartalsvise indtjeningsoverraskelser og den procentvise ændring i dets konsensusestimat for indeværende regnskabsår i løbet af den seneste måned og de seneste tre måneder.

Selskabet rapporterede en positiv indtjeningsoverraskelse for fjerde kvartal 2021 på 27.5%, og i det foregående kvartal rapporterede en positiv indtjeningsoverraskelse på 11.8%. I løbet af den sidste måned er konsensusindtjeningsestimatet for første kvartal af 2022 faldet fra et tab på $0.065 til et tab på $0.086 per aktie baseret på to op- og seks nedjusteringer.

Unity Software har en stærk vækstgrad på B med en score på 71, drevet af en kvartalsvis salgsvækst år over år på 42.6 % (score på 76) og en kvartalsvækst på 112.1 % fra år til år (score på 85). Selskabet udbetaler i øjeblikket ikke udbytte.

____

De lagre, der opfylder kriterierne i fremgangsmåden, repræsenterer ikke en "anbefalet" eller "køb" -liste. Det er vigtigt at udføre due diligence.

Hvis du vil have en fordel i hele denne markedsvolatilitet, blive et AAII-medlem.