De amerikanske realkreditrenter steg i denne uge på baggrund af tegn på, at Federal Reserve vil fortsætte med at hæve sin trendsættende rente.
Når Fed hæver sin benchmarkrente, hvilket det er gjort fire gange i år, stiger omkostningerne ved at låne penge til boliger generelt også.
Men selvom forbrugerne vil betale mere for at finansiere et hjem, kan de finde trøst i andre dele af boligmarkedet.
"Sølvet for dem, der stadig leder efter et hjem, er, at huse bliver længere på markedet, hvilket tvinger sælgere til at falde udbudspriserne og efterlader plads til forhandling," siger George Ratiu, seniorøkonom for Realtor.com.
"Når vi bevæger os ind i efteråret, og salgstempoet aftager yderligere, kan nogle købere opleve, at rabatter vokser sig større og tilbyder muligheder, der passer inden for deres budgetter."
Gå ikke glip
30-årige fastforrentede realkreditlån
Den gennemsnitlige rente på USA's mest populære boliglån — den 30-årig fast pant — steg til 5.66%, en stigning fra 5.55% for en uge siden, boligfinansieringsgigant Freddie Mac rapporterede torsdag. For et år siden var den typiske rente på et 30-årigt realkreditlån 2.87 %.
"Markedets fornyede opfattelse af en mere aggressiv pengepolitisk holdning har drevet realkreditrenterne op til næsten det dobbelte af, hvad de var for et år siden," siger Sam Khater, Freddie Macs cheføkonom.
Den opfattelse blev fornyet i sidste uge, da Fed-formand Jerome Powell fortalte en konference med økonomer, at det ville være nødvendigt at hæve federal funds-renten yderligere for at afkøle økonomien og bekæmpe stadig høj inflation.
"Mens højere renter, langsommere vækst og blødere arbejdsmarkedsforhold vil bringe inflationen ned, vil de også bringe nogle smerter til husholdninger og virksomheder," Powell sagde i sidste uge ved et økonomisk symposium i Jackson Hole, WY.
»Det er de uheldige omkostninger ved at reducere inflationen. Men en fejl i at genoprette prisstabilitet ville betyde langt større smerte."
15-årige fastforrentede realkreditlån
Renten på et 15-årigt realkreditlån var i gennemsnit 4.98 % i denne uge, op fra 4.85 % i sidste uge, siger Freddie Mac. Sidste år på dette tidspunkt var den 15-årige rente i gennemsnit 2.18%.
Med priser på vej tilbage til deres seneste sommertid, betaler typiske boligkøbere nu omkring 60 % mere, end de gjorde sidste år på deres månedlige realkreditlån, siger Ratiu.
Nogle shoppere sætter deres boligsøgninger i bero på grund af de højere priser og usikkerheden om økonomien. Forudsigeligt er boligsalget aftagende, og prisstigningerne aftager.
For første gang i over 17 måneder solgte den gennemsnitlige bolig for mindre end sin listepris i august, ifølge en rapport fra ejendomsmæglerfirmaet Redfin.
"Der er tegn på, at der er mere plads til, at markedet kan lette," siger Daryl Fairweather, Redfins cheføkonom. "Afmatningen efter Labor Day vil sandsynligvis være lidt mere intens i år end i de foregående år, hvor markedet var super stramt."
"Boligkøbernes budgetter strækkes i stigende grad tyndt af stigende priser og vedvarende inflation, så sælgere er nødt til at gøre deres boliger og deres priser attraktive for at få købers opmærksomhed i denne travle tid på året."
5-årigt rentetilpasningslån
Den gennemsnitlige rente på et femårigt rentetilpasningslån, eller ARM, ramte 4.51 % i denne uge, op fra 4.36 % i sidste uge.
For et år siden var den 15-årige rente i gennemsnit 2.43%.
Når de langsigtede realkreditrenter stiger, ser nogle låntagere på justerbare realkreditlån, som har lavere renter til at starte.
Med en 5/1 ARM, for eksempel, sættes kursen for de første fem år, og derefter justeres den årligt, bevæger sig op eller ned i låsetrin med prime rate eller et andet benchmark.
Hvis de langsigtede renter skulle falde efter den indledende periode af en ARM, kunne en låntager potentielt refinansiere til en lavere rente. Der er selvfølgelig en risiko ved den tilgang, da priserne kan blive højere.
Ansøgningerne om realkreditlån fortsætter med at falde
I sidste uge faldt ansøgningerne om realkreditlån med 3.7 % sammenlignet med den foregående uge, oplyser Mortgage Bankers Association (MBA) rapporteret.
"Renter på realkredit og statsobligationer steg i sidste uge, da Federal Reserve-embedsmænd indikerede, at de korte renter ville forblive højere i længere tid," siger Joel Kan, MBA's associerede vicepræsident for økonomisk og industriprognose.
Ansøgninger om refinansiering af boliglån, som er meget følsomme over for rentebevægelser, faldt med 8 % i forhold til den foregående uge, mens låneansøgninger til at købe boliger faldt med 2 %, sagde MBA.
Refi-applikationer udgør nu kun 30 % af alle applikationer. For et år siden på dette tidspunkt udgjorde de mere end dobbelt så meget.
Hvor er kurserne på vej hen?
Den 30-årige realkreditrente bør forblive mellem 5% og 6% i løbet af de næste par måneder, siger Ratiu med henvisning til høj inflation og Federal Reserves stramningspolitik.
Den lange realkreditrente følger typisk den 10-årige statsrente, som er steget de seneste dage.
"Finansmarkederne reagerer fortsat på Federal Reserves faste forpligtelse til pengepolitiske stramninger for at bringe inflationen tættere på 2%-mærket," siger Ratiu.
Med højere priser, vil antallet af købere sandsynligvis fortsætte med at blive mindre.
Den gennemsnitlige amerikanske familie har ikke længere råd til at købe en bolig til middelpris, når realkreditrenterne går over 5.7 %, siger Nadia Evangelou, seniorøkonom i National Association of Realtors.
På det tidspunkt, siger hun, skal den typiske familie bruge mere end 25 % af deres indkomst på deres månedlige afdrag på realkreditlån.
"Hvis man tilføjer andre udgifter såsom realkreditforsikring, husforsikring, skatter og udgifter til vedligeholdelse af ejendom, bliver boligkøb besværligt for den typiske familie," siger Evangelou.
Hvad skal man læse næste gang
Denne artikel indeholder kun oplysninger og bør ikke opfattes som råd. Den leveres uden nogen form for garanti.
Kilde: https://finance.yahoo.com/news/mortgage-rates-tiptoe-perilously-close-130000339.html