I 35 år har den finansielle planlægger Harold Evensky set kunder trække sig regelmæssigt tilbage til feriehuse, nyde fredfyldte strande eller bjerge og glæden ved familiesammenkomster. Og inden han gik på pension for tre år siden, troede han, at han ville følge trop.
Men han og hans kone, Deena, ændrede mening, da tiden kom, og valgte kun at have ét hjem, nær Texas Tech University i Lubbock, hvor de underviste i finansiel planlægning. I stedet for at synke hundredtusindvis af dollars i et andet hus, bevarede de pengene til ture, leje i et par måneder om året i Key West, Fla., og pensionering aflad, der kunne dukke op uventet.
"De penge, du ville lægge i et hus, kan købe en masse femstjernede ferier," siger Evensky. Derudover bevarer det kontanter til uventede økonomiske byrder, uanset om det er store lægeudgifter eller et bjørnemarked.
Mange mennesker køber pensionisttilværelser og sommerhuse uden at tænke på kompromiserne eller gennemarbejde regnestykket. Men økonomiske fagfolk siger, at det kan være en fejl, især efter boomet i boligpriserne de seneste par år og de utallige ejeromkostninger, der kan stige.
Tilmelding til nyhedsbrev
Pensionering
Barron's bringer pensionsplanlægning og rådgivning til dig i en ugentlig afslutning af vores artikler om forberedelse til livet efter arbejde.
I løbet af de første fire måneder af 2021 steg salget af sommerhuse med 57 % år over år, ifølge National Association of Realtors. Andelen af de samlede huse købt til ferieophold var 6.7% sammenlignet med 5% i 2019. Prisstigninger er fulgt, med landets gennemsnitlige boligpris steget med 19.1% i januar fra et år tidligere, ifølge CoreLogic Home Price Index; priserne på mange feriedestinationer i varmt vejr steg med næsten 30 % sidste år.
Mens folk ofte fokuserer på prisen på et andet hjem, er det vigtigt at regne i ejeromkostninger og tilfældige udgifter. Ejere kan have to realkreditlån og skal betale forsikring, ejendomsskat, forsyningsselskaber og vedligeholdelse for to boliger, blandt andet såsom husejerforeningsgebyrer. Det ekstra realkreditlån kan tvinge en pensionist til at trække så mange penge fra en IRA, at årlige indkomstskatter og Medicare-præmier vil stige.
Så når folk spørger økonomiske planlæggere, om de har råd til et andet hjem, styrer en rådgiver typisk udgifterne til boligen og udgifterne til hjemmet gennem planlægningssoftware for at sikre, at hævninger fra pensionskonti ikke risikerer at løbe tør. for tidligt på pension eller tvinge dem til at skære ned på andre ønsker.
Retningslinje for forbrug
Uden finansiel planlægningssoftware kan enkeltpersoner øje på beslutningen med en simpel tommelfingerregel, der bruges af Charles Farrell, en investeringsrådgiver og administrerende partner for Beacon Pointe Advisors i Denver. Farrell fortæller folk, der er gået på pension eller er tæt på pensionering, at de ikke skal bruge mere end 10-15 % af deres investerbare aktiver til at købe et sommerhus.
Antagelsen er, at uden det andet hjem, ville personen have været i stand til komfortabelt at dække deres livsstil hvert år ved at bruge social sikring og årlige hævninger fra deres portefølje efter en sikker udtrækningssats som "4%-reglen", men en person med en realkreditlån, forsikringer og vedligeholdelse af et andet hjem har muligvis ikke spillerum til at holde hævninger på eller under 4 % og kan underminere deres pensionering ved at hæve for mange penge, hvis markederne bliver sure.
"At leve af afkastet til en portefølje kan være risikabelt," siger Farrell. "Du vil ikke overdrive det og komme ind over dit hoved."
Så ved at bruge Farrells tommelfingerregel, hvis en person har $3 millioner i pensionsopsparing, kunne han eller hun købe et $300,000 hjem, siger Farrell. Og hvis personen havde 1 million dollars, ville han eller hun have råd til et hus på 100,000 dollars, men ville påtage sig en alvorlig risiko, hvis de skubbede den til 150,000 dollars.
Nogle mennesker siger til sig selv, at de kan sælge boligen eller ansætte lejere, hvis markedet falder, siger Farrell, "men normalt, hvis aktiemarkedet går ind i et bjørnemarked, falder boligværdierne også, og personen er muligvis ikke i stand til at sælge deres hjem."
I finanskrisen i 2008 faldt boliger for eksempel med omkring 30 % på landsplan, og sommerhuse blev hårdt ramt. Middelværdien for hjemmet på et af landets hotteste feriemarkeder dengang og nu, Cape Coral-Fort Myers, Fla., faldt til $115,127 i 2012 fra $236,650 i 2006, før det steg til $276,520 i 2021 ifølge CoreLogic.
Udfordrende og dyrt
Det er heller ikke nemt eller billigt at administrere et lejemål: Der er ekstra forsikringsomkostninger, skatter, der er relateret til virksomheden, og reparationer. Administrationsselskaber må tage 20-35 % af indtægterne. Og ejere kan blive nødt til at opgive prime lejetider for deres egne ferieplaner.
Som finansiel planlægger og medudvikler af IncomeConductor-software til beregning af pensionsindkomst har Phil Lubinski fra Denver ofte set udlejere chokeret over vanskelighederne ved at leje og de omkostninger, de pådrager sig. En udlejer, han kender, brugte 35,000 dollars på at rydde op i skaderne fra et meth-laboratorium, som en lejer drev, og han så en anden ude af stand til at finde lejere til en lejlighed efter at have afsløret, at et mord havde fundet sted der.
"At udleje dit sommerhus ser bedre ud på papiret, end det ofte viser sig," siger Lubinski, som har rådgivet folk til at købe udlejningsejendomme, men aldrig selv investeret i udlejningsejendomme. "Det er for meget besvær."
Skriv til [e-mail beskyttet]