Unge, velhavende investorer henvender sig til alternative investeringer

Alternative investeringer falder typisk i fire kategorier: hedgefonde, private equity, "faste aktiver" såsom fast ejendom eller råvarer og færdigpakkede investeringer kendt som "strukturerede produkter."

Midt i tocifrede tab på aktie- og obligationsmarkederne i år er der sket en stigning rådgivere, der henvender sig til alternative investeringer, da planlæggere søger yderligere diversificering, ifølge en seneste undersøgelse fra Cerulli Associates. 

De vigtigste årsager til alternative allokeringer var at "reducere eksponeringen til offentlige markeder", "dæmpning af volatilitet" og "nedadgående risikobeskyttelse," sagde Cerulli-undersøgelsens respondenter.   

Scott Bishop, en certificeret finansiel planlægger og administrerende direktør for formueløsninger hos Houston-baserede Avidian Wealth Solutions, sagde, at nogle kunder bruger en del af deres porteføljer til at uddanne deres voksne børn om at investere. Og disse yngre investorer ser i stigende grad alternative aktiver.

"Jeg tror, ​​at alle er meget bekymrede for aktiemarkedet, og hvis de er i 40'erne, er de sandsynligvis blevet brændt et par gange," sagde han.

Med mere interesse for alternative investeringer siger eksperter, at det er vigtigt at forstå risiciene - såvel som selve produkterne - før du skifter porteføljeallokeringer.  

"Først og fremmest skal du vide, hvad du ejer, og hvorfor du ejer det," sagde Ashton Lawrence, en CFP og partner hos Goldfinch Wealth Management i Greenville, South Carolina.

Der er et voksende udvalg af produkter, der falder ind under paraplyen af ​​alternative investeringer, og det er afgørende at forstå, hvordan et aktiv kan klare sig gennem forskellige markedsforhold, sagde han. 

"Det er ikke rigtig fair at sammenligne en sportsvogn med en minivan og stille spørgsmålstegn ved, hvorfor minivanen ikke følger med," sagde Lawrence. Selvfølgelig kan alternative investeringer være minivanen eller sportsvognen i den analogi, afhængigt af det økonomiske klima.

Til kundeallokeringer bruger Lawrence aktiealternativer til at øge afkastet og samtidig reducere risikoen, og på obligationssiden kan alternativer give en "stabilisator" for porteføljen.  

"Jeg behøver ikke at udkonkurrere på opsiden," sagde han. "Men når det marked trækker sig tilbage, ønsker jeg ikke at pådrage mig hele bredden af ​​det tilbagetræk." 

For investorer med høj nettoværdi kan alternative allokeringer variere efter porteføljestørrelse, mål og risikotolerance. En større allokering kan dog være mere risikabel for gør-det-selv-investorer uden professionel vejledning.