5 Undervurderede forudsigelige tekniske muligheder

Resumé

• TD Synnex, Fair Isaac, Apple, Micron Technology og OSI Systems handler med rabat.

Amerikanske markedsindekser var højere onsdag morgen efter flere ustabile handelsdage, som var påvirket af rystelser over stigende inflation og Federal Reserves plan om at bekæmpe den, samt geopolitiske spændinger mellem Rusland og Ukraine.

Onsdag steg Dow Jones Industrial Average 0.45 %, mens Nasdaq Composite steg 1.5 %. S&P 500, som er i gang med sin værste måned siden pandemiens begyndelse i marts 2020, steg 0.93 %.

Som følge heraf kan investorer være interesserede i at finde muligheder blandt undervurderede værdipapirer, der har forudsigelige resultater.

GuruFocus 'undervurderet forudsigelig screener, en premium-funktion, bestemmer, om en aktie er undervurderet eller overvurderet baseret på to metoder: diskonteret cash flow og diskonteret indtjening.

Ifølge begge metoder betragtes virksomheder med en rabat højere end nul undervurderet, mens rabatter under nul betragtes som overvurderede. Virksomhedernes forudsigelighed satser derefter på baggrund af historisk præstation i løbet af det sidste årti.

Baseret på disse kriterier kvalificerede adskillige teknologiaktier sig til screeningen den 26. januar, som var TD Synnex Corp. (SNX, Financial), Fair Isaac Corp. (FICO, Financial), Apple Inc. (AAPL, Financial), Micron Technology Inc. (MU, Financial) og nykommeren OSI Systems Inc. (OSIS, Financial).

TD Synnex

Aktier i TD Synnex (SNX, Financial) handles i øjeblikket 20 % under DCF-værdien på $129 og 37 % under dens tilbagediskonterede indtjening på $163.

Den Fremont, Californien-baserede softwarevirksomhed, som leverer it-løsninger, har en markedsværdi på 9.75 milliarder dollars; dets aktier handlede omkring $102.13 onsdag med et pris-indtjening-forhold på 15.64, et pris-bog-forhold på 1.23 og et pris-salg-forhold på 0.21.

GF Value Line antyder, at aktien i øjeblikket er rimeligt værdiansat baseret på historiske nøgletal, tidligere resultater og fremtidige indtjeningsfremskrivninger.

GuruFocus vurderede TD Synnex' finansielle styrke til 5 ud af 10. Som et resultat af udstedelse af cirka 2.9 milliarder dollars i ny langfristet gæld over de seneste tre år, har virksomheden en dårlig rentedækning. Den høje Altman Z-score på 4.34 indikerer dog, at den har et godt omdømme, selvom aktiverne opbygges hurtigere, end omsætningen vokser. Afkastet af investeret kapital overstiger også en smule de vægtede gennemsnitlige kapitalomkostninger, så der skabes værdi i takt med virksomhedens vækst.

Virksomhedens rentabilitet klarede sig endnu bedre og scorede en 8 ud af 10 rating på baggrund af udvidelse af driftsmarginen og afkast på egenkapital, aktiver og kapital, der overgår halvdelen af ​​sine konkurrenter. TD Synnex har også en moderat Piotroski F-Score på 6, hvilket indikerer, at forretningsforhold er typiske for en stabil virksomhed. Konsekvent indtjening og omsætningsvækst har også bidraget til en forudsigelighedsrangering på fem ud af fem stjerner. Ifølge GuruFocus afkaster virksomheder med denne rang i gennemsnit 12.1 % årligt over en 10-årig periode.

Af de guruer, der er investeret i TD Synnex, Chuck Royce (Trades, Portfolio) har den største beholdning med 0.13% af sine udestående aktier. Steven Scruggs (Handler, portefølje), Keeley-Teton Advisors, LLC (Handler, portefølje), Joel Greenblatt (Handler, portefølje), Scott Black (Handler, portefølje), Caxton Associates (Handler, portefølje) og Paul Tudor Jones (Trades, Portfolio) har også positioner i aktien.

Skønne Isak

Fair Isaac (FICO, Financial) aktier handles 11 % under DCF-værdien på 479 USD og 16 % under dens tilbagediskonterede indtjening på 509 USD.

Dataanalysevirksomheden med base i San Jose, Californien, som fokuserer på kreditvurderingstjenester, har en markedsværdi på 11.62 milliarder dollars; dets aktier handlede omkring $424.75 onsdag med et pris-indtjening-forhold på 31.67 og et pris-salg-forhold på 9.43.

Ifølge GF Value er aktien retfærdig vurderet pt.

Fair Isaacs finansielle styrke blev vurderet til 4 ud af 10 af GuruFocus. Selvom selskabet de seneste år har udstedt ny langfristet gæld, er det på et overskueligt niveau på grund af tilstrækkelig rentedækning. Den har også en robust Altman Z-score på 8.3. Der skabes værdi, da ROIC overskygger WACC.

Virksomhedens rentabilitet klarede sig endnu bedre med en rating på 9 ud af 10, drevet af udvidelse af driftsmarginen, stærke afkast, der topper et flertal af branchekolleger og en moderat Piotroski F-score på 6. Selvom væksten i omsætningen pr. aktie er aftaget for nylig, er Fair Isaac har stadig en firestjernet forudsigelighedsrangering. GuruFocus siger, at virksomheder med denne rang giver et gennemsnit på 9.8 % årligt.

Med 0.51% af sine udestående aktier, Ron Baron (Trades, Portfolio) er Fair Isaacs største guru-aktionær. Andre top guru investorer er Ken Fisher (Handler, portefølje), Steven Cohen (Handel, Portefølje), Royce, Jim Simons (Trades, Portfolio)' Renaissance Technologies, Greenblatt og Lee Ainslie (Handler, portefølje).

Apple

Aktier i Apple (AAPL, Financial) handler 7 % over dens DCF-værdi på 151 USD, men 1 % under dens tilbagediskonterede indtjening på 163 USD.

Den Cupertino, Californien-baserede teknologigigant, som producerer populær forbrugerelektronik som iPhone, MacBook og Apple Watch, har en markedsværdi på 2.66 billioner USD; dets aktier handlede omkring $162.70 onsdag med et pris-indtjening-forhold på 28.96, et pris-bog-forhold på 42.38 og et pris-salg-forhold på 7.51.

Baseret på GF-værdilinjen ser aktien ud til at være betydeligt overvurderet i øjeblikket.

GuruFocus vurderede Apples finansielle styrke til 5 ud af 10. Selvom virksomheden har udstedt ny langfristet gæld i de senere år, er den stadig overskuelig som følge af et behageligt niveau af rentedækning. Den robuste Altman Z-Score på 7.59 indikerer, at virksomheden har et godt omdømme. ROIC overskygger også WACC med en bred margin, hvilket betyder, at der skabes værdi, efterhånden som virksomheden vokser.

Virksomhedens rentabilitet scorede 9 ud af 10. Apple understøttes af stærke marginer og afkast, der overgår flertallet af konkurrenterne, en høj Piotroski F-score på 7, hvilket indikerer, at forretningsforholdene er sunde, samt stabil indtjening og omsætningsvækst. Det har også en femstjernet forudsigelighedsrangering.

Buffett har den største aktiepost i Apple med 5.41 % af sine udestående aktier. Fisher, Spiros Segalas (Handler, portefølje), Jeremy Grantham (Handler, portefølje), PRIMECAP Management (Handler, portefølje), Elfun Trusts (Handel, Portefølje), Simons' firma og Tom Gayner (Trades, Portfolio) har også betydelige positioner i bestanden.

micron Technology

Micron Technology (MU, Financial) aktier handles 67 % over DCF-værdien på $50, men 13% under dens tilbagediskonterede indtjening på $96.

Producenten af ​​DRAM- og NAND-hukommelseshalvlederchips, som har hovedkvarter i Boise, Idaho, har en markedsværdi på 93.52 milliarder dollars; dets aktier handlede omkring $83.66 onsdag med et pris-indtjening-forhold på 12.9, et pris-bog-forhold på 2.05 og et pris-salg-forhold på 3.21.

GF-værdilinjen antyder, at aktien er beskeden overvurderet.

Microns finansielle styrke blev vurderet til 7 ud af 10 af GuruFocus. Ud over et behageligt rentedækningsniveau indikerer Altman Z-score på 5.67, at virksomheden har et godt omdømme, selvom aktiverne opbygges hurtigere, end omsætningen vokser. Værdiskabelse sker, da ROIC overstiger WACC.

Virksomhedens rentabilitet opnåede en vurdering på 9 ud af 10 på baggrund af en voksende driftsmargin, stærke afkast, der topper et flertal af branchekolleger og en høj Piotroski F-score på 9. Microns stabile indtjening og omsætningsvækst har også resulteret i en 4.5 -stjerne forudsigelighedsrang. GuruFocus-data viser virksomheder med denne rangeringsafkast i gennemsnit 10.6% årligt.

Af de guruer, der er investeret i Micron, har PRIMCEAP Management den største aktiepost med 3.88 % af udestående aktier. Li Lu (Handler, portefølje), Ruane Cunniff (Handler, portefølje), Seth Klarman (Handler, portefølje), David Tepper (Trades, Portfolio), Simons' firma, Mohnish Pabrai (Handler, portefølje) og Parnassus Endeavour Fund (Trades, Portefølje) har også store beholdninger.

OSI-systemer

En nykommer til screeneren, aktier i OSI Systems (OSIS, Financial) handles 134% over sin DCF-værdi på $37 og 28% over dens tilbagediskonterede indtjening på $67.

Den Hawthorne, Californien-baserede virksomhed, som udvikler og fremstiller sikkerheds- og inspektionssystemer såsom røntgenmaskiner og metaldetektorer, medicinske overvågningssystemer og optoelektroniske enheder, har en markedsværdi på 1.53 milliarder dollar; dets aktier handlede omkring $85.33 onsdag med et pris-indtjening-forhold på 18.69, et pris-bog-forhold på 2.46 og et pris-salg-forhold på 1.33.

Ifølge GF Value Line er aktien i øjeblikket beskedent undervurderet.

GuruFocus vurderede OSI Systems' finansielle styrke til 5 ud af 10. Selvom virksomheden understøttes af tilstrækkelig rentedækning, indikerer Altman Z-Score på 2.93, at den er under et vist pres som følge af, at væksten i omsætningen pr. aktie er aftaget det seneste år. ROIC er også højere end WACC, så der skabes værdi.

Virksomhedens rentabilitet fik en 8 ud af 10 rating. Ud over udvidelse af driftsmarginen har OSI stærke afkast, der overgår halvdelen af ​​sine konkurrenter og en moderat Piotroski F-score på 6. Den har også en firestjernet forudsigelighedsplacering.

PRIMECAP er OSI's største guru-aktionær med 2.06% af sine udestående aktier. Andre guru-investorer er Simons' firma, Grantham og Royce.

Oplysninger

Jeg / vi har ingen positioner i nogen af ​​de nævnte lagre og ingen planer om at starte nogen positioner inden for de næste 72 timer.

Denne forfatters synspunkter er udelukkende deres egen mening og er ikke godkendt eller garanteret af GuruFocus.com.