Likviditetsproblemer på kryptomarkedet har tvunget nogle af de større virksomheder i rummet til at poste gennemsigtighedsrapporter om den igangværende krise. BlockFi, en centraliseret kryptolångiver, udgav sit eget kvartal gennemsigtighedsrapport efter at have modtaget en tiltrængt økonomisk indsprøjtning fra FTX.US.
Långiveren modtaget en revolverende kreditfacilitet på $400 millioner fra den amerikanske børs i sidste måned, men som endnu ikke trækker på den.
I sin kvartalsrapport, offentliggjort den 22. juli, afslørede BlockFi de aktiver, det har på sin platform, og hvordan det styrer alle relaterede likviditets- og kreditrisici.
Ifølge rapporten har BlockFi i øjeblikket $1.8 milliarder i udestående lån til låntagere. Da platformen ikke kræver, at alle dens låntagere skal stille sikkerhed, er omkring $600 millioner af disse lån i øjeblikket uden sikkerhed.
I alt 1.5 milliarder dollars i lån er blevet udstedt til institutioner som hedgefonde, market makers, proprietære handelsfirmaer, børser og minearbejdere. Da alle institutionelle kunder gennemgår en kreditdue diligence-proces, giver BlockFi et vist antal af dem adgang til lån uden at stille sikkerhed.
"Om vi kræver, at institutionelle låntagere stiller sikkerhed, og i så fald hvilken type og niveau af sikkerhed, vi har brug for, afhænger af låntagers kreditprofil og størrelsen og sammensætningen af låneporteføljen," sagde selskabet.
De resterende 300 millioner USD af udestående lån består af detaillån, som alle er oversikret. BlockFi sagde, at det kun tillod sine detailkunder at låne midler med en værdi på op til 50% af deres sikkerhed, som er underlagt likvidation.
Selskabet meddelte, at det havde etableret et sæt retningslinjer, der vil sætte det i stand til at styre likviditetsrisici og opfylde sine forpligtelser over for institutionelle og detaillånekunder. BlockFi vil nemlig besidde mindst 10% af de samlede skyldige beløb til kunder, der er klar til at blive returneret umiddelbart efter anmodning. Mindst 50 % af de skyldige beløb til kunder vil blive holdt i varelager eller i lån, der kan opkræves inden for syv kalenderdage. Og endelig vil mindst 90% af det samlede beløb til kunder blive holdt i varelager eller lån, der kan tilbagekaldes inden for et år.
BlockFi har i øjeblikket cirka 3.9 milliarder dollars i forskellige digitale aktiver, herunder stablecoins. Omkring 2.6 milliarder dollars af dette blev overført til virksomheden gennem forskellige låneaftaler, mens 1.3 milliarder dollars bestod af sikkerhed stillet af dets lånekunder.
Mere end en tredjedel af de 3.9 milliarder dollars, som virksomheden besidder, er let tilgængelig og opbevares hos tredjepartsdepoter og multi-parts beregningspunge og konti. Virksomheden bemærkede dog, at nogle af disse konti kan omfatte aktiver anvendt til sikringsaktiviteter. Omkring 4 % af disse aktiver er blevet anvendt "som investeringer" eller "til ikke-depoter," sagde BlockFi, men gav ingen yderligere detaljer om, hvor midlerne blev investeret.
Kilde: https://cryptoslate.com/blockfi-has-1-8b-in-outstanding-loans-600m-of-which-are-uncollateralized/