Dow Jones Futures: Bear Market Eyes New Ben Down; Apple, Eli Lilly Vis relativ styrke

Dow Jones futures åbner søndag aften sammen med S&P 500 futures og Nasdaq futures.

X

Aktiemarkedet led endnu en gang store tab i den seneste uge, da en høgeagtig Federal Reserve sendte statsrenterne i vejret igen. Dow Jones underbød juni-lavene fredag, hvor de andre store indekser nærmede sig. De endelige vækstledere begyndte at bryde sammen.

Med markedskorrektionen intensiveret, er det tid for investorer at være på sidelinjen, men på udkig efter potentielle ledere. Nogle medicinske aktier viser relativ styrke, bl.a Eli Lilly (LLY). kinesisk e-handelsgigant Pinduoduo (PDD) trækker sig lidt roligt tilbage. Apple (AAPL), Tesla (TSLA), Indsæt energi (ENPH) og Albemarle (ALB) kommer under stigende pres, men er stadig værd at se i fremtiden.

Tesla-aktier, Enphase Energy og Albemarle er på IBD 50. Enphase og ALB lager er på IBD Big Cap 20. Eli Lilly var fredagens IBD Stock Of The Day.

Dow Jones Futures i dag

Dow Jones futures åbner kl. 6 ET søndag sammen med S&P 500 futures og Nasdaq 100 futures.

Husk handlingen natten over Dow futures og andre steder oversættes ikke nødvendigvis til faktisk handel i den næste regulære aktiemarkedet session.

Deltag i IBD-eksperter, når de analyserer handlingsaktier på aktiemarkedsrallyet på IBD Live

Aktion på aktiemarkedet

Aktiemarkedet led endnu en gang voldsomme tab i sidste uge, og lukkede tæt på ugentlige lavpunkter på trods af et mini-bounce nær fredagens lukning.

Dow Jones Industrial Average faldt 4 % i sidste uges handel med aktiemarkeder. S&P 500-indekset gav op 4.6 pct. Nasdaq-kompositen faldt 5.1 pct. Small-cap Russell 2000 dykkede 6.6 pct.

Det 10-årige statsrente steg med 25 basispoint til 3.7 %, hvilket dækkede over en ottende ugentlige gevinst i træk.

Amerikanske råoliefutures faldt med 7.1 % til $78.74 pr. tønde i sidste uge, og nåede det laveste niveau siden januar.

ETF'er

Blandt de bedste ETF'er, Innovator IBD 50 ETF (FFTY) faldt 10.8 % i sidste uge, mens Innovator IBD Breakout Opportunities ETF (ENDE) skred 6.5 %. iShares Expanded Tech-Software Sector ETF (IGV) faldt 5.4 pct. VanEck Vectors Semiconductor ETF (SMH) tabte 5.7%.

SPDR S&P Metals & Mining ETF (XME) faldt 8.3 % i sidste uge. Global X US Infrastructure Development ETF (PAVE) faldt 5.3 %. US Global Jets ETF (JETS) faldt 9.1 %. SPDR S&P Homebuilders ETF (XHB) trak sig tilbage 4.2 %. Energy Select SPDR ETF (XLE) dykkede 10.15 % og Financial Select SPDR ETF (XLF) tabte 6.1 %. Health Care Select Sector SPDR Fund (XLIV) faldt 3.6 %

Afspejler mere spekulative historieaktier, ARK Innovation ETF (ARKK) dykkede 11.2 % i sidste uge og ARK Genomics ETF (ARKG) 10.1%. TSLA-aktier er fortsat blandt de største beholdninger på tværs af Ark Invests ETF'er.

Fem bedste kinesiske aktier at se nu

Apple lager

Apple-aktien lukkede tæt på ugentlige lavpunkter, men endte kun med et fald på 0.1 % til 150.54. Onsdag ramte AAPL-aktien modstand nær sine 10-ugers og 40-ugers linjer og er tilbage tæt på de seneste lavpunkter. Men relativ styrkelinje ramte en ny højfredag. Apple-aktier har stadig et købspunkt på 176.25, men den første test vil være at genvinde sine 50-dages og 200-dages linjer.

LLY aktie

Eli Lilly-aktien steg faktisk 0.9% til 311.60 i den seneste uge. Aktierne steg næsten 5 % torsdag efter positive nyheder om medicin og en analytikeropgradering. LLY's aktie er på den forkerte side af sin 50-dages linje og rammer modstand der fredag. Men RS-linjen kører højere. Lægemiddelgiganten har en 335.43 flad base købspunkt, iflg MarketSmith analyse. Der er en potentiel trendline-indgang lidt over 50-dages-linjen, men det er ikke et godt tidspunkt at foretage nogen køb.

ENPH lager

Enphase-aktien dykkede 12.1% i sidste uge til 279.49, hvilket underbød sin 50-dages linje beskedent og blot underbyde de seneste lavpunkter. Ideelt set ville ENPH-aktier konsolidere sig for en tid, måske skabe en ny base.

PDD aktie

Pinduoduo-aktien sank 8.5 % til 60.08, brød under sin 21-dages linje og nærmede sig 50-dages. PDD-aktien har opgivet næsten alle sine gevinster, siden den kinesiske e-handelsgigant rapporterede om udblæsningsresultater i slutningen af ​​august, der kortvarigt brød ud.

Men RS-linjen er stadig tæt på 52-ugers højder. En tilbagetrækning til 50-dages linje kunne være bullish, med en ny base måske dannes.

Selvfølgelig er Kina-risici altid høje, mens PDD-aktier er en outlier blandt e-handelsnavne eller kinesiske aktier generelt.

ALB aktie

Albemarle aktie skred 6.1% til 269.69 i den sidste uge, men fandt støtte på sin 50-dages linje fredag. ALB-aktien er stadig over 250.25 køb point fra et lille håndtag i begyndelsen af ​​august, mens en tur-retur-gevinst fra en 273.78 alternativ indgang fra en massiv kop-med håndtag base. Der er ingen klar post for ALB-aktier lige nu.

Lithiumpriserne er høje og vil sandsynligvis forblive det på ubestemt tid med stigende efterspørgsel efter elbiler og begrænset lithiumproduktion. Men der er ingen tvivl om, at ALB-aktier og andre lithium-aktier kan være meget volatile, med forbehold for store frasalg.

Tesla lager

Tesla-aktien faldt 9.2% til 275.36, med endnu større tab fra onsdagens top. TSLA-aktien brød under sine 200-dages og 50-dages linjer, men holdt sig over de seneste lavpunkter. EV-giganten har nu en legitim konsolidering med et købspoint på 316.74 inden for en meget dybere konsolidering. På et ugentligt diagram har Tesla-aktien en håndtagsindgang på 313.90.

RS-linjen havde været stigende indtil slutningen af ​​sidste uge.

Ugentlige Kina-salgsdata, der sandsynligvis er klar på tirsdag, kan lette Teslas efterspørgselsfrygt der eller forstærke dem. Tredje kvartals globale produktions- og leveringsdata vil følge i begyndelsen af ​​oktober.

Aktiemarkedsanalyse

Aktiemarkedet led endnu en uge med store tab. Dow Jones underskred sine laveste juni i fredags sammen med NYSE Composite. Nasdaq, S&P 500 og Russell 2000 har ikke gjort det, men mangler blot en dårlig dag mere til at bryde ned.

Kunne vi få et bounce? Selvfølgelig virker markedet oversolgt af forskellige foranstaltninger, mens lavpunkterne i juni er et logisk sted for et rebound-forsøg. CBOE-volatilitetsindekset steg til tre måneders højde fredag, selvom markedsfrygtmåleren ikke er på ekstreme niveauer.

Et bounce behøver selvfølgelig ikke komme med det samme. Og en eller to gode dage vil ikke betyde meget, hvis indekserne hurtigt genoptager salget.

Ethvert aktiemarkedsfremspring vil sandsynligvis kræve, at statsrenterne og den amerikanske dollar stopper eller trækker sig tilbage.

I de seneste par uger har markedsstigninger, inklusive intradag, været matte, lavt volumen affærer, efterfulgt af stort salg.

Der er en stor chance for, at bjørnemarkedet iscenesætter endnu et betydeligt ben ned. Selv når markedet endelig når bund, kan det tage lang tid at styrke højere.

Hvad kan ændre dynamikken? Den 30. september vil Federal Reserve få august PCE-indekset, dets foretrukne inflationsmåler. Jobrapporten fra september følger en uge senere. Positive aflæsninger ville være en lettelse, men Fed ønsker at se vedvarende fald i kerneinflationen og arbejdsmarkedets svaghed.

I mellemtiden kan du forvente store advarsler i løbet af de næste par uger. Høje lønomkostninger, problemer i forsyningskæden, stigende renter, en skyhøje dollar og en økonomi, der går i stå, er en opskrift på indtjeningsskuffelse.

Nogle sektorer klarer sig relativt godt, men vægten er relativ.

Det inkluderer lægemiddelgiganter som LLY-aktier, såvel som andre lægemidler, herunder visse bioteker og medicinske navne. Forureningskontrol ser stadig OK ud. Men selv mange aktier med RS-linjer, der stiger eller på nye højder, vakler og er på den forkerte side af 50-dages- og 200-dages-linjerne.

Bare fordi en aktie har holdt op, betyder det ikke, at den bliver ved med at gøre det i en markedskorrektion. Et stort antal modstandsdygtige aktier blev pludselig solgt hårdt i sidste uge. Det inkluderer vækstholdouts, der begynder at sælge hårdt ud, såsom Enphase og TSLA-aktier.

Hvis disse lagre lider væsentlig yderligere skade, kan det i bedste fald betyde forlænget reparationstid. Så igen, det samme kunne siges om det samlede marked.

Tidsmarkedet med IBDs ETF-markedsstrategi

Hvad skal jeg gøre nu

Investorer bør stå på sidelinjen. Der er meget få aktier, der holder stand, med selv relative vindere, der afviser markedskorrektionen.

Fortsæt med at bygge dine overvågningslister med vægt på relativ styrke. Næsten alle diagrammer, med nogle få undtagelser som LLY-aktier, vil se forfærdelige ud, men det er OK for nu.

Hvis du leder efter shorts, er det nok bedst at vente på et opspring, hvor aktier eller de store indekser løber op på nøgleniveauer og rammer modstand. Men arbejd også på de potentielle lister.

Husk, det er meget svært at tjene penge på et bjørnemarked. Tiden til store gevinster følger i det næste stærke markedsrally. At forblive engageret og forberede sig på denne optrend er nøglen.

Læs The Big Picture hver dag for at forblive synkroniseret med markedsretningen og førende aktier og sektorer.

Følg Ed Carson på Twitter kl @IBD_ECarson for aktiemarkedsopdateringer og mere.

DU KAN OGSÅ LIGE:

Vil du få hurtige fortjenester og undgå store tab? Prøv SwingTrader

Bedste vækstlagre at købe og se

IBD Digital: Lås op for IBD's førsteklasses aktielister, værktøjer og analyse i dag

S&P 500 Giant Leads 5 aktier viser styrke på bjørnemarkedet

Tesla vs. BYD: Hvilken EV-gigant er det bedste køb?