Aktiekursen stiger, efterhånden som Roku overgår forventningerne

Vigtige takeaways

• Rokus aktie steg 11% torsdag, efter at selskabet offentliggjorde sin indtjeningsrapport den 15. februar
• Virksomheden rapporterede omsætning i 4. kvartal på $867.4 millioner, op fra de $800 millioner, det forventede
• Ledelsen advarede om, at økonomiske faktorer kunne skabe udfordringer i 2023, men forventede et positivt justeret EBITDA for hele 2024

Roku leverede overraskende Q4 2022-indtjening, der slog forventningerne, da virksomheden rapporterede vækst i sin platformsforretning. I det foregående kvartal advarede Roku investorer om, at selskabet stod over for et svagere end forventet Q4-resultat.

På det tidspunkt troede ledelsen, at inflationspres og annoncenedgang ville skabe udfordringer. Heldigvis var deres fremskrivninger unøjagtige, og virksomheden overgik forventningerne.

Kan Roku fortsætte sin sejrsrække, og hvad betyder virksomhedens prognoser for investorerne? Vi vil se på indtjeningsrapporten, og hvor aktien kan være på vej hen i 2023.

Markedet har været ustabilt på det seneste, men investorer kan skabe vindende porteføljer ved at drage fordel af værktøjer, der bruger kunstig intelligens (AI). Du kan download Q.ai at opbygge din portefølje med brugervenlige investeringssæt i dag.

Hvad er Roku?

Roku blev grundlagt i 2002 af Anthony Wood og sælger forskellige digitale medieafspillere med fokus på streaming. Det leverer også reklametjenester og har licenseret sin hardware og software til andre virksomheder.

Oprindeligt blev Roku-tv'er fremstillet i samarbejde med tv-producenter, og Roku leverede netop softwaren. Men i januar 2023 annoncerede virksomheden, at den ville lave sine egne tv'er til at sælge til forbrugerne.

Nøgletal fra indtjeningsrapporten

Rokus indtjeningsrapport indeholdt et par op- og nedture. Ledelsen udtalte, "Mens cykliske økonomiske pres påvirker vores forretning, er to ting stadig sande: Den sekulære trend, der understøtter vores forretning, forbliver intakt, og kombinationen af ​​vores skala, engagement og innovation positionerer Roku usædvanligt godt til gavn, når markedet vender tilbage."

Aktive kontoindehavere voksede fra 65.4 millioner i tredje kvartal til 70 millioner i fjerde kvartal. Til sammenligning nåede konkurrenten Tubi kun 64 millioner månedlige aktive brugere.

Platformens omsætning steg 5% til $731.3 millioner, primært på grund af annoncesalg. Desværre faldt enhedssalget med 18% til $135.8 millioner.

Fremover forudser Roku en samlet omsætning på $700 millioner i 1. kvartal af 2023 på trods af forskellige "makrousikkerheder" og inflationær anfægter det nævnte i sit brev til aktionærerne. Denne fremskrivning er højere end Wall Streets estimat på $692 millioner.

Hvad bringer fremtiden for Roku?

De kommende år for Roku kan gøre eller ødelægge virksomheden. Selvom dette kvartals indtjeningsrapport var positiv, venter de fleste investorer på, at rentabiliteten kan ses i virksomheden.

I brevet til aktionærerne sagde administrerende direktør Anthony Wood og finansdirektør Steve Louden: "Gennem en kombination af driftsomkostningskontrol og omsætningsvækst er vi forpligtet til en vej, der leverer positivt justeret EBITDA (indtjening før renter, skat, afskrivninger og amortiseringer). ) for hele året 2024."

Fremtidige vejledninger var også positive, og virksomheden søger at gøre comeback.

Hvad sker der med Roku-aktier?

Roku-aktien er steget mere end 70 % år-til-dato, men faldet omkring 51 % i løbet af de sidste 12 måneder. I rapporten rapporterede selskabet et kvartalsvist nettotab på $237 millioner eller $1.70 per aktie. Analytikere forventede et tab på $1.72 pr. aktie.

Derudover forudsagde analytikere et tab baseret på justeret indtjening på $131 millioner, men Roku havde et bedre resultat på $95.2 millioner. Selv omsætningen steg til $867 millioner sammenlignet med $865 millioner i det foregående år, hvilket slog analytikers forudsigelser på $803 millioner.

Mens Rokus aktiekurs er langt under det højeste niveau på over $473 i juli 2021, er virksomhedens YTD-resultater meget bedre end hvad aktionærerne så i 2022.

Den bullish sag for Roku

Det store spørgsmål potentielle investorer har er, "Skal jeg investere i Roku-aktier nu?"

Der er ikke noget direkte svar på dette, fordi privatøkonomi er personlig af en grund. Plus, aktien er flygtige, og ikke alle kan klare op- og nedture på aktiemarkedet.

Den bullish sag er indlysende. Roku fortsætter med at vinde flere markedsandele, da det sælger mere hardware og software. Investorer ville også være glade, hvis en virksomhed som Netflix eller Apple købte virksomheden ud.

Her er et par argumenter, der viser potentialet for denne aktie:

• Rokus antal kontoindehavere vokser stadig. Virksomheden tilføjede 2.3 millioner nye aktive brugere i 3. kvartal af 2022 for at nå 65.4 millioner. I 4. kvartal af 2022 voksede kontohaverne til 70 mio.
• Store virksomheder som Netflix eller Amazon kan forsøge at købe Roku af flere årsager. For det første har Roku gjort det tunge løft ved at gå ind i forbrugerhusholdninger. Dette kan give store potentielle afkast for streaminggiganter.
• Virksomheden dominerer langsomt markedet for tv-platforme. Ifølge deres ledere har Roku 33% af markedsandelen i Nordamerika sammenlignet med 16% ejet af Amazon Fire TV.

Langsigtede investorer vil drage større fordel af det bullish scenarie, hvis virksomheden er i stand til at producere den positive justerede EBITDA, som Wood og Louden forventer i 2024.

Den beariske sag for Roku

Rokus aktiekurs har svinget dramatisk i løbet af de sidste tre år, da den ramte alle tiders højder og kom tæt på alle tiders laveste. Med ethvert firma skal investorer påtage sig en vis risiko for en stor udbetaling, men om udbetalingen nogensinde kommer fra Roku er stadig under afklaring.

bearish scenariet omfatter følgende forhindringer:

• Små markedskapitalvirksomheder skal bruge mere på annoncering for at vokse hurtigt, men de har kun få penge til annoncering. Inflationsraterne kan fortsætte med at tære på Rokus overskud, mens virksomheden fortsætter med at håndtere gæld.
• Øget konkurrence på markedet kræver flere indsatser i forbrugerhusholdningerne. Dette svarer til Netflix eller Tesla, hvor virksomheden er først på markedet, men nye virksomheder bliver hård konkurrence.
• Annoncesalget faldt igen på grund af en mulig recession og fald i forbrugerforbruget. Dette er måske det værste scenarie for Rokus bundlinje.

Bør investorer investere i Roku og ny teknologi?

At besvare spørgsmålet om, hvorvidt du skal investere eller ej, bør altid komme tilbage til dine mål, og hvis du har udholdenhed til at håndtere en flygtigt marked.

De kortsigtede udsigter for Roku ser stenede ud på grund af flere udfordringer, som virksomheden står over for. På lang sigt kan udsigterne for Roku være bedre, hvis virksomheden fortsætter med at øge sin markedsandel og udvikle nye produkter for at forbedre sin bundlinje.

Investorer, der er på hegnet, kunne overveje Q.ai Emerging Tech Kit for at gøre investering lettere. Q.ai's software identificerer førende teknologiske ETF'er og aktier for at give en balance mellem diversificerede investeringer på tværs af sektoren. Endnu bedre, med Porteføljebeskyttelse, kan du roligt vide, at din portefølje er beskyttet, hvis markedsforholdene ændrer sig.

Bundlinien

Investorer er opmærksomme på fremtiden for Roku, da både deres markedsandel og omsætning stiger. I sidste ende overvejer investorer, om denne aktie stadig er en vækstaktie eller ej.

Da selskabet annoncerede sit mål om at levere et justeret EBITDA-resultat for hele året i 2024, accepterede de fleste investorer denne nyhed med glæde, hvilket fik aktien til at stige 11 %. Det er dog kun tiden, der vil vise, om aktieværdierne vender tilbage til deres højdepunkter i juli 2021.

Download Q.ai i dag for adgang til AI-drevne investeringsstrategier.