Bliv rig med disse 5 energi-megaudbytter

Udbyttebetalende energiaktier er sandsynligvis vil være det bedste sted at samle indkomst i resten af ​​årtiet.

Dette er gode nyheder, fordi resten af ​​aktiemarkedet er dyrt og overophedet igen. Troede aldrig vi skulle se det med Fed-stramningen, men her er vi.

Heldigvis vi har en dukkert til købe i energiudbytte. Disse aktier har taget et pusterum efter at være steget i et voldsomt tempo siden april 2020.

(Dengang olieprisen faldt jf. nedenstående nul - til negativ $37 per tønde. Som kontrariske udbytteinvestorer har vi set det hele sammen, ikke? Vi var her, da de betalte os for at tage olie fra deres hænder.)

I hvert fald toppede West Texas Intermediate tidligere i år med $121 pr. tønde, eller en gevinst på omkring 65 % siden starten af ​​2022. Du kan takke en tilbagevenden til rejser og økonomisk vækst – kombineret med Rusland, der effektivt sprængte energimarkedet i luften ved at angribe Ukraine, udløser olieforbud som reaktion.

Men efterhånden som de globale økonomier viser tegn på afmatning, og da skyhøje benzinpriser endelig tvang amerikanerne i hænderne, som modvilligt tilpassede deres køre- og rejsevaner, falder olien til ro et øjeblik:

Olie vender tilbage til tocifret (for nu)

…og det samme er prisen på gas.

Et stort prisdump ved pumpen!

Men det er meget sandsynligt, at den nuværende udsættelse for amerikanske chauffører er hurtig. Det skyldes, at der ikke er nogen "quick fix" til, hvad der har forårsaget højere energipriser i løbet af det seneste år.

Det nuværende "crash 'n rally" (CNR) mønster startede i april 2020. Energipriserne kollapsede hurtigt (inden for måneder eller endda uger), hvilket satte scenen for et metodisk opfølgningsrally, der vil vare i mange år.

Her er hvordan CNR spillede i 2008 og 2020:

1. Efterspørgslen efter olie fordampede, og prisen styrtede hurtigt (2008 og 2020).
2. Energiproducenter kæmpede for at skære i omkostningerne, så de skar produktionen aggressivt ned.
3. Økonomien kom sig langsomt (2009 og slutningen af ​​2020), energiefterspørgslen steg, men udbuddet haltede.
4. Og haltede. Og haltede. Og olieprisen steg, indtil udbuddet til sidst mødte efterspørgslen (2009-2014 og 2020-nu).

Og i betragtning af at oliepriserne har en tendens til at drive hele energisektoren – naturgas og infrastruktur inkluderet – betragter vi dem som katalysatorer for energifortjeneste.

Den nuværende nedtur? Jeg betragter dette som en kortsigtet "anden chance" for investorer, der gik glip af det første store energidip – og for dem, der deltog i vores binge i 2020, er det et godt tidspunkt at gå i gennemsnit med dollaromkostninger. Selvfølgelig er vi ikke det. at få de samme tilbudspriser, som vi gjorde under COVID-bunden... men vi har stadig en chance for at sluge saftige udbytter til rimelige niveauer.

5 energispil giver 9.2 %-27.3 %

Interessant nok ser de mest mundrette udbytter i rummet også ud til at stå på skifer, metaforisk set.

Overvej Devon Energy
DVN
(DVN, 10.5 % udbytte), en stor olie- og gasproducent med betydelige aktiviteter i Delaware-bassinet. Aktien kan prale af en tocifret overskriftsudbytte lige nu, bakket op af massiv udbyttevækst til start.

Men selv om den udbyttevækst er prisværdig, er den ikke helt, hvad den ser ud til.

I 2020 påbegyndte Devon Energy et uortodoks, men ikke voldsomt ualmindeligt udbytteprogram, hvor det udbetalte et kvartalsvist fast udbytte, samt variable betalinger hvert kvartal, som frit cash flow (FCF) tillod.

Den gode nyhed? Dets seneste faste udbytte var 64 cents pr. aktie, en stigning på 45 % år-over-år fra 2021s 44 cents. Nu omsættes de 64 cents stadig til stadig gode 4.3 %, men det ekstra udbytte på 6.2 procentpoint kommer fra annualisering af kvartalets ekstra FCF-udbetaling.

Det ser naturligvis godt ud, når oliepriserne er over det trecifrede mærke. Men på meget lang sigt er energi cyklisk, og disse variable betalinger er ekstremt vanskelige at planlægge omkring, hvilket gør det mindre end ideelt for pensionister, der leder efter høje niveauer af fast indkomst.

Tre andre uber-high-yielders på min observationsliste har lignende typer udbetalinger:

• Coterra Energy (CTRA, 9.2%): Denne Houston-baserede olieproducent er en anden stor Delaware-spiller, der kan prale af 234,000 acres. Dets seneste udbytte var en basisudbetaling på 15 cent med en variabel opladning på 50 cent, så den "pålidelige" del af denne udbetaling er 2.1 %.
• Civitas Resources (CIVI, 11.9%): Civitas, som driver brønde i 525,000 acres på tværs af Denver-Julesburg (DJ) Basin of Colorado, holdt sit kvartalsbasisudbytte på 46.25 cents niveau for nylig. Men det variable udbytte på $1.30 per aktie var 44% bedre end det foregående kvartals variable udbetaling. Basisudbetalingen svarer til et afkast på 3.1 %.
• Pioneer Naturressourcer
  PXD
  (PXD, 15.7%): Pioneer Natural Resources opererer i Cline Shale, der ligesom Delaware er en del af det større Perm-bassin. Dets mellem-tocifrede udbytte er forankret af et basisudbytte på $1.10 pr. aktie (op 40% plus sekventielt) og en massiv variabel udbetaling på $7.47 pr. Det er rart, mens du kan få det, men basen er kun 2.0%. Husk det.

Dorian LPG (LPG, 27.3 %) er helt et gamble, udbyttemæssigt. Dette mindre kendte firma beskæftiger sig med transport af flydende gas og ejer og driver moderne meget store gasskibe eller VLGC'er. Og det går så vidt som til at henvise til sin egen udbetaling som et "uregelmæssigt" kontantudbytte.

Et udbytte på 27 % er uregelmæssigt? Det siger du ikke.

Det er ikke noget sted for pensionsplanlæggere, men det store potentiale i et variabelt udbytte, der er stort, kan lokke swing-handlere.

Brett Owens er Chief Investment Strategist for Kontrarian Outlook. For flere gode indkomstideer, få din gratis kopi hans seneste specialrapport: Din førtidspensionsportefølje: Kæmpe udbytte - hver måned - for evigt.

Videregivelse: ingen