De nye 6.89 % I-obligationer vil slå de gamle 9.62 %-obligationer på kun 4 år

Med et udbytte på 9.62 % er den nyligt udløbne Serie I bond var forståeligt populært. Med stigende renter falder obligationsfondene i år, og bankerne tilbyder fortsat elendige renter på indlånskonti. Så det er ikke underligt, at en voksende horde af investorer styrtede ned på Treasury.gov-siden i slutningen af ​​sidste måned og forsøgte at slå uret og fastlåse den højeste rente, som obligationerne har betalt, siden de blev introduceret i 1998.

På dagen for fredag ​​den 28. oktober deadline for at låse den gamle kurs, solgte statskassen $979 millioner af I-obligationer. På et bjørnemarked fik denne investering, der tilbød robust afkast og lav risiko, investorerne ophidsede.

Men nu viser det sig, at investorerne burde have ventet. De, der hentede nye I-obligationer med et afkast på 6.89 % i den seneste auktion, vil finde sig i at tjene flere penge på få år end dem, der skyndte sig ind for at få fat i den gamle, højere rente. Hvordan er det muligt? Tag et dybt dyk ned i forviklingerne af I Bonds nedenfor, og overvej at matche med en finansiel rådgiver gratis for at se, om I Bonds giver mening i din portefølje.

Hvordan kan en I-obligationsrente på 6.89 % slå en rente på 9.62 %?

Årsagen er, at renterne på I-obligationer består af to komponenter: en garanteret basisrente og en justerbar inflationsrate, der ændres ved hver ny halvårlig auktion. At iøjnefaldende sats på 9.62 % var kun garanteret i de første seks måneder, at investorerne besidder deres obligationer. Derefter vil kursen være på vej ned, mens kursen på november 2022-obligationerne støt vil holde sig oppe.

Det skyldes, at obligationer købt mellem 1. maj 2020 og 31. oktober 2022 kom med en basisrente på 0 %. De nye obligationer udstedes med en basisrente på 0.40 %. Den nye inflationsrate på 6.49 % betyder, at alle de tidligere investorer vil få netop det afkast, mens købere af de nye obligationer vil få en sammensat rente, der inkluderer basis, hvilket giver dem 6.89 %.

Endnu bedre for de nye obligationskøbere er, at basisrenten er garanteret i obligationernes levetid, som ikke udløber i 30 år, hvilket giver disse obligationsejere et ekstra løft, så længe de holder. Selvom inflationen falder til 0 %, vil de stadig få et afkast på 0.40 %.

Historien fortsætter

Midt i den højere basisrente bør de købere, der fik I-obligationer til 6.89%-renten, være foran købere, der låste sig fast på 9.62% efter cirka fire år. Det er altid vigtigt at spørg en rådgiver om, hvad der giver mening for dig i forhold til vækst og cash flow.

Et historisk blik på I Bonds

De første I-obligationer blev udstedt i september 1998 med en basisrente på 3.40 %, som steg til 3.60 % i maj 2000, det højeste nogensinde. Siden da er garantien støt faldet og har ramt 0 % flere gange, inklusive denne seneste, længste løbetid fra maj 2020 til oktober. Det betyder, at enhver, der besidder en I-obligation købt mellem 1. maj 2000 og 31. oktober 2000, nyder godt af en rente på 10.20 % i dag, selvom det er et stort fald i forhold til de sidste seks måneder, hvor de fik 13.39 %.

Alligevel behøver I-obligationskøbere i sidste øjeblik ikke have det så dårligt – de får 9.62 %-renten indtil udgangen af ​​april, fordi obligationerne betaler den sammensatte rente på auktionstidspunktet i seks måneder, startende d. den første dag i den måned, de blev købt. Inflationsraten justeres to gange årligt ved hver auktion, som finder sted 1. maj og 1. november.

Hvordan beregnes jeg obligationsrenter?

Hvis du undrer dig over præcis, hvordan I-obligationsrenterne beregnes, er det summen af ​​den faste rente plus to gange den halvårlige inflationsrate for de foregående seks måneder (i den seneste auktion er det ændringen i forbrugerprisindekset fra marts til september). Dette resultat lægges til summen af ​​den faste rente ganget med inflationsraten. Hele beregningen ser således ud: [Fast rente + (2 x halvårlig inflation) + (fast rente x halvårlig inflation)].

Der kan findes omfattende information om I-obligationsrenter og hvordan de beregnes link., mens et historisk diagram over hele historien for hver obligation offentliggøres link..

Bottom Line

I en sandhed, der er ret kontraintuitiv, kan investorer, der køber I-obligationer til den nye 6.89%-rente, efter fire år komme ud foran investorer, der låste fast i 9.62%-renten, der udløb i sidste måned. Midt i al fanfaren for at forsøge at fange det næsten 10% afkast, ville investorer have gjort klogt i at udvise tålmodighed og tage udgangspunkt i basisrenten til ligningen, som steg til 0.40% i dette sidste tilbud.

Tips om værdipapirer med fast indkomst

• A finansiel rådgiver kan hjælpe dig med at vælge fastforrentede værdipapirer, der komplementerer dine investeringsmål, tidslinje og risikoprofil. Det behøver ikke være svært at finde en finansiel rådgiver. SmartAssets gratis værktøj matcher dig med op til tre finansielle rådgivere, der betjener dit område, og du kan interviewe dine rådgivermatches uden omkostninger for at beslutte, hvilken der er den rigtige for dig. Hvis du er klar til at finde en rådgiver, der kan hjælpe dig med at nå dine økonomiske mål, gå i gang nu.

• Brug vores gratis investeringsberegner for at få et hurtigt bud på, hvordan dine investeringer kan forventes at vokse over tid.

• Det er muligt at købe mere end den individuelle grænse på $10,000 på I Bonds. Sådan er det. Senatorer kæmper også i øjeblikket for at give dig mulighed for det køb endnu mere i I Bonds.

Fotokredit: ©iStock.com/jetcityimage, ©iStock.com/jetcityimage

Stillingen Det betaler sig at udsætte: De nye 6.89 % I-obligationer vil slå de gamle 9.62 %-obligationer på kun 4 år dukkede først på SmartAsset Blog.