Coinbase vil betale en bøde på $50 millioner for manglende overholdelse af New York Banking Law og andre statslige regler, ifølge en pressemeddelelse på Jan. 4.
Den største kryptobørs efter handelsvolumen vil også investere yderligere $50 millioner i løbet af de næste 2 år for at opdatere sine overholdelsessystemer i henhold til en plan godkendt af NY-regulatorerne.
Coinbase har været licenseret af New York State Department of Financial Services (NYDFS) siden 2017. Under en undersøgelse efterfulgt af en håndhævelsesundersøgelse fandt NYDFS, at Coinbase havde "utilstrækkelige" foranstaltninger til at forhindre hvidvaskning af penge.
Regulatorerne bemærkede, at Coinbase's Know Your Customer og Customer Due Diligence (KYC/CDD) program var "umodent og utilstrækkeligt", både med hensyn til hvordan det blev designet og implementeret. For KYC-detaljer krævede Coinbase kun, at brugerne blot skulle markere et par felter og undlod at udføre due diligence, sagde regulatorerne.
Vokser desuden i et højt tempo - Coinbase touts 108 millioner verificerede brugere — det lykkedes ikke at holde trit med det store antal advarsler fra dets Transaction Monitoring System (TMS), ifølge pressemeddelelsen. Dette resulterede i et efterslæb på mere end 100,000 ugennemgåede TMS-advarsler i slutningen af 2021, fandt tilsynsmyndighederne.
Som følge heraf undlod Coinbase rettidigt at undersøge og rapportere mistænkelig aktivitet som påbudt af loven. NYDFS-undersøgelsen opdagede, at Coinbase i flere tilfælde indsendte mistænkelige aktivitetsrapporter måneder efter, at aktiviteten fandt sted og blev kendt af børsen.
Coinbase's fejl gjorde det modtageligt for kriminel aktivitet, såsom bedrageri, hvidvaskning af penge, mistanke om seksuelt misbrug af børn, materialerelateret aktivitet og potentiel narkotikahandel, sagde NYDFS.
Superintendent for NYDFS Adrienne A. Harris udtalte i pressemeddelelsen:
"Coinbase formåede ikke at opbygge og vedligeholde et funktionelt compliance-program, der kunne holde trit med dets vækst. Denne fiasko udsatte Coinbase-platformen for potentiel kriminel aktivitet, der krævede, at afdelingen skulle tage øjeblikkelige handlinger, herunder installation af en uafhængig monitor."
Den uafhængige overvågning blev oprettet i løbet af NYDFS-undersøgelsen i begyndelsen af 2022. Den uafhængige overvågning vil fortsætte med at arbejde sammen med Coinbase for at rette op på manglerne i dets overholdelsessystemer i et år mere, som kan forlænges efter regulatorens skøn.
Den 20. december 2022, Coinbase CEO Brian Armstrong kaldet for regulering af stablecoin-udstedere og centraliserede børser, idet de sagde, at disse enheder udgjorde den højeste risiko for forbrugerskade.
Kilde: https://cryptoslate.com/coinbase-had-inadequate-aml-measures-settles-for-100m-with-nydfs/